Análisis de rotación de conceptos populares en el mercado de criptomonedas: ¿cómo se ha desempeñado la rentabilidad de 14 zonas principales?

Este año, el mercado de criptomonedas se encuentra en un estado de ajuste y fluctuación, con una continua contracción de la liquidez. En este contexto, aún han surgido algunos conceptos populares y activos en tendencia en el mercado, cuyas rotaciones han conectado la tendencia del mercado de este año. En un entorno carente de una tendencia de aumento a largo plazo, perseguir la rotación de diferentes conceptos puede captar oportunidades estructurales en un mercado en fluctuación, logrando así rendimientos extraordinarios.

Una institución de análisis de datos seleccionó 14 conceptos y 114 activos, y realizó un análisis profundo de sus cambios de precio, los resultados indican que:

1. Desde la perspectiva del aumento promedio semanal más alto, en las 32 semanas naturales que han transcurrido este año, se han formado 11 conceptos en rotación: LSD/LSDFi, Appchain/stack, NFT/NFTFi, SocialFi, Layer2, MEME, Social Trading Bot, BTC, concepto web3 de Hong Kong, Wallets y BRC-20. El aumento promedio semanal de cada concepto líder en rotación ha alcanzado el 26.42%.

2. Durante el proceso de rotación ascendente, el Social Trading Bot, MEME y BRC-20 aparecieron con mayor frecuencia, seguidos de LSD/LSDFi y SocialFi, que lograron el mayor aumento promedio semanal en 4-6 semanas naturales.

3. Este año, el mercado ha mostrado tres segmentos de tendencia ascendente similares, y la mayoría de los activos conceptuales populares han seguido un patrón similar. La tendencia general de aumento se ha debilitado sucesivamente, con una duración promedio de 48.43 días en el primer segmento de tendencia ascendente, y luego una duración promedio de 30.04 días, 20.48 días y 14.86 días en los segmentos de tendencia ascendente posteriores.

4. Al considerar la rotación de conceptos, al comparar diferentes estrategias, se descubre que mantener BTC es muy probable que sea una estrategia de inversión con un rendimiento en un nivel medio; si se puede captar con precisión cada uno de los puntos calientes, el rendimiento teórico de este año podría alcanzar 20 veces.

14 conceptos populares en resumen

Teniendo en cuenta los eventos populares reportados por los medios este año, así como la clasificación de categorías de activos por ciertas plataformas de clasificación de activos, las instituciones han seleccionado un total de 14 conceptos populares: el concepto Web3 de Hong Kong, NFT/NFTFi, Layer 2, LSD/LSDFi, MEME, Bot de Trading Social, appchain/stack, RWA, Wallets, SocialFi, BRC-20, DEX/Perp DEX, Préstamo/Crédito y CEX.

Estos conceptos incluyen el concepto de Web 3 de Hong Kong estimulado por los beneficios de las políticas, el concepto de LSDFi traído por la actualización de Ethereum, el concepto de BTC-20 generado por la expansión de los casos de uso de Bitcoin, el concepto de robots de comercio en redes sociales inspirado por ChatGPT, así como el concepto de MEME que ha estado de moda y conceptos predominantes pasados como DEX, NFT y CEX.

Desde la perspectiva del tiempo de negociación listado de los activos observados seleccionados, solo BRC-20 y Social Trading Bot (robot de negociación) son conceptos que han surgido este año, donde los activos observados seleccionados también son nuevos activos emitidos este año. BRC-20 surgió y se popularizó principalmente entre mayo y julio de este año, mientras que el robot de negociación se popularizó principalmente entre julio y agosto de este año. Además, entre los 4 conceptos populares, Layer2, LSD/LSDFi, MEME, NFT/NFTFi, también hay algunos nuevos activos emitidos este año que ingresaron a la lista de observación, lo que significa que estos conceptos han sido relativamente más activos este año en comparación con los conceptos principales del pasado.

Análisis de rotación de conceptos

En general, antes de mediados de mayo, la variación promedio semanal de las 14 zonas de concepto no era notable, pero después de mediados de mayo, varios conceptos comenzaron a mostrar una tendencia de aumento significativa, con aumentos drásticos en ciclos semanales naturales. Por ejemplo, en la semana del 14 de mayo, el aumento promedio semanal del concepto MEME alcanzó el 979.65%, superando con creces a otros conceptos y estableciendo un nuevo récord de aumento semanal para un solo concepto en lo que va del año.

Otros aumentos evidentes incluyen un aumento promedio del 202.97% en el concepto Web3 de Hong Kong durante la semana del 14 de mayo; un aumento promedio del 99.86% en el concepto LSD/LSDFi durante la semana del 21 de mayo; un aumento promedio del 187.89% en el concepto de robots de trading durante la semana del 28 de mayo; un aumento promedio del 114.79% en el concepto Web3 de Hong Kong durante la semana del 2 de julio; un aumento promedio del 173.69% y del 137.26% en los conceptos de robots de trading y SocialFi, respectivamente, durante la semana del 23 de julio; y un aumento promedio del 174.21% en el concepto SocialFi durante la semana del 13 de agosto. A partir de esto, se puede ver claramente la rotación y el aumento de diferentes conceptos en diferentes momentos este año.

Durante el proceso de rotación alcista, los robots de trading, MEME y BRC-20 aparecieron con más frecuencia, es decir, respectivamente en 6 y 5 semanas naturales, con el mayor aumento promedio semanal de estos conceptos. En segundo lugar, LSD/LSDFi y SocialFi también tuvieron el mayor aumento promedio en 4 semanas naturales este año. Los 5 conceptos anteriores son los que mejor se desempeñaron en la rotación de este año, mientras que otros conceptos solo aparecieron una o dos veces durante la subida de la rotación.

Y durante el proceso de caída, los robots de trading aparecieron más veces, con la mayor caída promedio en 7 semanas naturales. En segundo lugar, Wallets, NFT/NFTFi y BRC-20 también tuvieron la mayor caída promedio en 3-4 semanas naturales, mientras que otros conceptos tuvieron la mayor caída promedio en 1-2 semanas naturales.

En general, los robots de trading pertenecen a un concepto popular con una volatilidad bastante intensa, utilizando la semana natural como período de tiempo, y aparecen múltiples veces en la secuencia de rotación con el mayor aumento promedio y la mayor disminución promedio. Por otro lado, la volatilidad de LSD/LSDFi y SocialFi es relativamente baja, apareciendo más veces en la secuencia de rotación con el mayor aumento promedio, y ambos pertenecen a zonas relativamente fuertes. Además, aunque algunos activos en Wallets y NFT/NFTFi tienen un rendimiento notable, en general, este año estos dos conceptos han aparecido más veces en la secuencia de rotación con la mayor disminución promedio, perteneciendo a zonas relativamente débiles.

Análisis de la tendencia ascendente

Si no se analiza utilizando la semana natural como período de tiempo, sino que se alarga el tiempo de negociación y se reduce la frecuencia de negociación, entonces la situación es diferente al analizar con la tendencia alcista como período.

Según los estándares básicos, este año, dos grandes activos principales han mostrado tres segmentos de tendencia ascendente similares. El primer segmento de tendencia ascendente fue aproximadamente desde el 1 de enero hasta el 21 de febrero, el segundo segmento de tendencia ascendente fue aproximadamente entre el 11 de marzo y el 17 de abril, y el tercer segmento de tendencia ascendente fue aproximadamente entre el 15 de junio y el 14 de julio.

Al analizar la duración de la tendencia alcista, se puede observar que la tendencia general de aumento se debilita secuencialmente, donde el promedio de días de duración en la primera fase de tendencia alcista es de 48.43 días, y posteriormente, los promedios de duración en las fases de tendencia alcista son de 30.04 días, 20.48 días y 14.86 días, respectivamente. Algunas variaciones en la tendencia alcista de ciertos conceptos son ligeramente diferentes de la tendencia general; por ejemplo, los conceptos de CEX, Layer2 y MEME mantienen una capacidad de aumento considerable en la tercera fase de tendencia alcista, con un promedio de duración más largo que la etapa anterior; los conceptos de SocialFi y MEME, en la cuarta fase de tendencia alcista, son afectados por activos individuales, extendiendo la duración de la tendencia alcista a 26 días y 18.5 días, respectivamente.

Y para la mayoría de los tokens, el rendimiento más alto durante el primer tramo de tendencia alcista es el rendimiento más alto del año; algunos de los nuevos tokens que se lanzaron este año han tenido el rendimiento más alto del año durante el último tramo de tendencia.

Comparación de estrategias estructurales

Las instituciones de análisis consideraron tres estrategias de inversión y calcularon brevemente su rendimiento teórico. A continuación, sin tener en cuenta la asignación de activos y la cobertura de riesgos, simplemente se compara la teoría del rendimiento que ofrecen las diferentes estrategias de negociación, lo que no constituye ningún consejo de inversión, sino que proporciona una referencia para entender los cambios en el mercado.

1. La estrategia de mantener BTC durante todo el año como estrategia base, tiene una tasa de rendimiento teórica del 60.22%.

2. Estrategia de seguimiento de tendencias semanal: comprar secuencialmente el activo con el mayor aumento de precios de la semana según el cambio temporal de la semana natural. Suponiendo que los primeros dos días de cada semana son el tiempo de observación, el tiempo de compra es el miércoles de la semana natural y el tiempo de venta es el domingo de la semana natural. El activo comprado se elige al azar de una de las categorías de activos con el mayor aumento de precios de la semana, y la tasa de rendimiento de esta estrategia es aproximadamente del 2053.20%.

3. Estrategia de reducir la frecuencia de transacciones: rotar los activos según el tema con la mayor duración en la fase de tendencia ascendente, suponiendo que tanto la compra como la venta tienen un tiempo de observación de 3 días, el tiempo de compra es 3 días después del inicio de la tendencia ascendente, el tiempo de venta es 3 días después del final de la tendencia ascendente, los activos comprados se eligen aleatoriamente de una de las categorías de activos con la mayor duración de aumento durante este período, puede haber períodos sin posiciones entre las compras de diferentes segmentos de tendencia, la tasa de rendimiento de esta estrategia es aproximadamente del 1536.67%.

En general, mantener BTC probablemente sea una estrategia de inversión con un rendimiento en niveles intermedios. Si se sigue las tendencias de los temas cada semana, el rendimiento teórico podría ser mucho mayor que el de la estrategia base, pero la variabilidad del rendimiento depende en gran medida de los activos seleccionados, por lo que el rango de beneficios teóricos de esta estrategia también es muy amplio. Si se participa en el mercado con una frecuencia de transacción más baja, según la duración de las tendencias alcistas, es posible que se obtenga un rendimiento teórico inferior al de la estrategia base, lo que depende principalmente de cuántas etapas de tendencias alcistas se hayan participado.

La comprensión diferente de la rotación de conceptos puede llevar a grandes diferencias en los rendimientos finales, pero en general, si se puede participar en el aumento de uno de los conceptos populares, esto elevará claramente la tasa teórica de rendimiento de las inversiones anuales. Además de centrarse en los nuevos conceptos y tokens que aparecen, también se pueden observar las oportunidades de rotación de conceptos anteriores.