Los fondos de cobertura están haciendo grandes posiciones cortas en ETH, y el rendimiento anualizado del arbitraje podría alcanzar el 13%.

【Bloquear律动】14 de julio, según datos de la Comisión de Comercio de Futuros de Materias Primas (CFTC) de Estados Unidos, los fondos de cobertura han hecho posiciones en corto por un valor de 1,730 millones de dólares en Ethereum en el intercambio de productos básicos de Chicago (CME), que es preferido por los operadores institucionales. Los datos de CME también muestran que las posiciones netas apalancadas de Ethereum están gravemente inclinadas hacia posiciones en corto.

Se informa que el comercio de base se refiere a hacer posiciones en corto de un activo en una plataforma, mientras que se compra en otra plataforma, para mantener una neutralidad delta en la fluctuación de precios. En este caso, el trader puede obtener alrededor de un 9.5% de rendimiento anual al hacer posiciones en corto de ETH en CME y comprar un ETF al contado (que actualmente gestiona un volumen de activos de aproximadamente 12 mil millones de dólares).

Además, los traders que hagan shorting de ETH pueden obtener un rendimiento anual adicional de aproximadamente 3.5% si compran ETH al contado y lo apuestan. Cabe destacar que los compradores de ETF al contado no pueden optar por este método, ya que el ETF de Ethereum al contado no admite temporalmente el servicio de staking.