Analyse de la stratégie de trading des meilleurs traders de Hyperliquid : l'art de l'utilisation du levier et du timing.

Avec le redressement du marché, les opérations des gros investisseurs sur la plateforme Hyperliquid sont à nouveau devenues le centre d'attention du marché. Ces mystérieux détenteurs de gros capitaux, appelés "whales", suscitent des vagues sur la plateforme grâce à leur puissance financière, leurs stratégies de trading uniques et leur capacité à saisir avec précision le pouls du marché. Chacune de leurs actions reflète non seulement l'humeur du marché, mais nous offre également une fenêtre pour observer comment les meilleurs traders jouent.

Cet article analysera ces styles de trading variés, leurs préférences en matière de risque et leur logique de succès ou d'échec, tentant de révéler un aspect de leur code de richesse et d'explorer les leçons que les investisseurs ordinaires peuvent en tirer.

Sniper à court terme qwatio : l'art de l'événement et du levier élevé de "Brother 50x"

Ce trader est un vétéran de l'industrie, publiant du contenu lié au Bitcoin sur les réseaux sociaux depuis 2014, et il est un fervent supporter du Bitcoin. Pour certaines raisons, qwatio a choisi de disparaître des réseaux sociaux en 2015. Ce n'est qu'en mars 2025, lorsque ses profits de plus de 9 millions de dollars grâce à un short sur Bitcoin avec un effet de levier élevé ont suscité des discussions, que des enquêteurs blockchain ont remis en question l'origine de ses fonds, et qwatio a choisi de révéler son identité pour répondre aux doutes.

Le style de trading de qwatio se caractérise par un risque élevé et un rendement élevé, utilisant souvent un effet de levier de 50x, avec une capacité de capture aiguë du marché. Par exemple, autour de la décision de taux d'intérêt de la Réserve fédérale le 20 mars 2025, il a vendu à découvert lorsque le prix du BTC était de 84 566 dollars, fermant sa position avec un profit de 81 500 dollars lorsque le prix est tombé à 82 000 dollars, puis il a acheté à 82 200 dollars, fermant sa position avec un profit supplémentaire de 921 000 dollars lorsque le prix a rebondi à 85 000 dollars, réalisant ainsi un rendement total de 164%. C'est également la raison pour laquelle il est surnommé "Hyperliquid 50X哥".

D'après sa stratégie de trading, qwatio excelle à saisir des opportunités d'événements et de courte durée, montrant une vision du marché unique. Il utilise les attentes des décisions de taux d'intérêt de la Réserve fédérale pour déduire que le marché présentera des opportunités temporaires et opère de manière répétée, réalisant d'énormes profits pendant les fluctuations. En même temps, il sait également entrer sur le marché de manière décisive en période de panique extrême. Lorsque l'Ethereum est tombé autour de 1500, alors que le marché était pessimiste, qwatio a choisi d'acheter 3715 Ethers pour 5,5 millions de dollars (prix moyen de 1493,5) et de les vendre à 2502 dollars, réalisant un profit de 3,74 millions de dollars.

Le 12 mai, les résultats des négociations commerciales entre la Chine et les États-Unis ont été publiés, et le marché devrait connaître des fluctuations. qwatio a ouvert une position à découvert sur le Bitcoin à 104094 dollars, réalisant ensuite un bénéfice de 1,18 million de dollars.

Jusqu'au 13 mai, qwatio a réalisé un bénéfice d'environ 2,82 millions de dollars sur Hyperliquid. Dans l'ensemble, les opérations de qwatio ne sont pas fréquentes, avec seulement 3 à 4 opérations en 2 mois. Mais chaque opération parvient à anticiper avec précision les tendances à court terme, et il est audacieux tout en étant prudent, naviguant souvent au bord de la liquidation. Ce style n'est pas adapté à une imitation par des utilisateurs ordinaires, car il subit souvent des pertes lors de ses opérations sur des tokens à faible capitalisation.

Légende et controverse coexistent : la chasse aux MEME de James Wynn et les opérations de gros capitaux

James Wynn est actif sur Hyperliquid depuis mars 2025, avec un style de trading axé sur des périodes plus longues (quelques jours). En plus des jetons majeurs, il aime également parier sur des jetons MEME tels que TRUMP, Fartcoin et PEPE. La forte volatilité des jetons MEME semble être sa principale source de profit.

Au 13 mai, en tenant compte des positions encore ouvertes, les longs sur PEPE lui ont rapporté 23 millions de dollars de gains non réalisés, bien plus que les gains des principales cryptomonnaies comme le BTC.

En termes d'utilisation de l'effet de levier, James Wynn est relativement conservateur, en définissant différents multiples de levier pour différentes volatilités. Par exemple, il fixe un levier de 40x pour l'ouverture de position en BTC, tandis que pour PEPE, il n'ouvre qu'un levier de 10x.

James Wynn a également établi le plus grand fonds d'utilisateurs sur Hyperliquid (Moon Capital), mais contrairement à ses opérations personnelles précises, ce fonds a actuellement des performances de position médiocres. Il a ouvert une position longue sur le BTC à un prix de 103533, et au 13 mai, cette position avait un taux de perte d'environ 10%, soit une perte de 960000 dollars. Au cours du dernier mois, le rendement global de ce fonds était de -8%. Malgré cela, il a tout de même attiré 10 millions de dollars de dépôts, dont 9,2 millions de dollars proviennent des fonds propres de James Wynn.

En général, James Wynn a réalisé des gains de 45 millions de dollars sur Hyperliquid. Sa stratégie de trading se concentre principalement sur les positions longues, capturant les opportunités de hausse du marché. Par exemple, il a ouvert une position longue à 40 fois lorsque le prix du BTC était de 94 000 dollars, et lorsque le prix a atteint plus de 100 000 dollars, le profit flottant a atteint 5,4 millions de dollars. Bien que son taux de réussite ne soit pas élevé (environ 47 %), il parvient tout de même à réaliser d'énormes profits grâce à des positions importantes et à un effet de levier élevé.

James Wynn est surnommé "trader légendaire", mais son succès est également accompagné de controverses. Certains membres de la communauté l'accusent d'exploiter la confiance de la communauté à des fins lucratives, comme en promouvant des Meme coins pour faire monter les prix avant de les vendre, comme lors de l'incident de baby pepe en 2024. Cependant, il nie ces accusations. Actuellement, ces controverses et réponses ne peuvent pas être confirmées.

Le succès de James Wynn dans le trading est dû à de grandes positions, chaque ouverture de position s'élevant à plusieurs dizaines de millions, voire plus d'un milliard. Avec une perception aiguë des variations du marché, cela a conduit à des rendements élevés. Une marge suffisante permet également d'atteindre un seuil de liquidation très élevé. Ce style aide à atteindre un taux de victoire relativement élevé, mais en cas de mauvaise évaluation de la tendance, cela peut également entraîner de grandes pertes.

La mystérieuse baleine géante qui montre ses talents : essais et oscillations des principales monnaies sous faible levier

Cette mystérieuse baleine géante a commencé à être active sur Hyperliquid ces derniers jours, d'abord en investissant plus de 8 millions de dollars pour acheter de l'ETH, ce qui a suscité l'attention. Ensuite, cette adresse a également réalisé des achats d'XRP et de SOL, réalisant plus de 8,16 millions de dollars de bénéfices en une semaine.

D'un point de vue de la stratégie de trading, ce gros poisson dispose de fonds solides, avec un capital d'ouverture initial de 36 millions de dollars. De plus, il n'est pas passionné par le trading à court terme basé sur des spéculations extrêmes, mais choisit plutôt un faible effet de levier et prolonge la durée de ses positions pour maintenir ses profits.

En ce qui concerne le choix des actifs de trading, jusqu'à présent, seuls trois altcoins majeurs ont été échangés : ETH, XRP et SOL. Parmi eux, ETH a généré des bénéfices, tandis que XRP et SOL ont subi des pertes. Du point de vue de la stratégie de trading, ce grand investisseur semble manquer de détermination, ayant d'abord ouvert une position sur ETH, puis ayant choisi d'ouvrir des positions longues sur XRP et SOL uniquement lors de la forte hausse du marché. En conséquence, avec le recul du marché, ce grand investisseur a peut-être également connu des fluctuations psychologiques et a clôturé toutes ses ordres. Bien que le résultat final soit un bénéfice, en termes de style et de logique d'opération, cela ne vaut pas la peine d'être imité.

Les inconditionnels du marché : les baleines baissières qui dépensent des millions pourront-elles rire en dernier ?

Par rapport aux baleines géantes présentées précédemment, cette baleine peut être considérée comme un contre-exemple. Selon les données au 13 mai, cette adresse a enregistré une perte latente de 3,12 millions de dollars en shortant BTC, ETH et SOL.

À partir du 10 mai, cette baleine a progressivement injecté 50,5 millions de dollars dans Hyperliquid pour des positions courtes. Le montant total des positions atteint plus de 230 millions de dollars, dont plus de 110 millions de dollars en BTC. Cette baleine semble être un vendeur à découvert déterminé sur le marché, ayant investi l'intégralité des 50,5 millions de dollars dans ses positions, qui sont restées ouvertes pendant plusieurs jours.

En raison d'une forte marge, le prix de liquidation de cette adresse est difficile à atteindre (prix de liquidation du BTC à 142 000 dollars, prix de liquidation de l'Ethereum à 4 254 dollars, prix de liquidation du SOL à 294 dollars). En termes de profit et perte globaux, la perte actuelle n'est que d'environ 6 %.

Nous ne pouvons pas juger si la direction finale de cette baleine géante est correcte ou non, nous devons simplement rester attentifs et voir si ce mystérieux contrebandier du marché est un prophète qui anticipe le marché ou quelqu'un qui agit avec arrogance en raison de sa richesse.

En observant ces baleines influentes sur Hyperliquid, nous constatons que leurs stratégies de trading sont variées et qu'il n'existe pas de "Saint Graal" universel. Dans l'ensemble, les baleines ont tendance à choisir des jetons plus liquides comme BTC, ETH, SOL, XRP comme objets de leur opération. En ce qui concerne le style de trading, chacun a ses propres habitudes, certains préfèrent des leviers élevés tandis que d'autres ont l'habitude de prédire le marché à l'avance. Cependant, les positions et les investissements de ces baleines sont clairement favorables à des aventures à haut risque, ce qui n'est pas recommandé pour les investisseurs ordinaires et ne peut pas être reproduit. Dans un marché crypto plein de risques, seule une formation continue et la création de son propre système de trading permettent d'avancer de manière stable à travers les fluctuations.