Tendances du marché et actualités sectorielles

Environnement macroéconomique

Les données sur l'inflation aux États-Unis montrent des signes d'apaisement.

En décembre 2024, l'indice des prix à la consommation (IPC) des États-Unis a augmenté de 2,9 % par rapport à l'année précédente, tandis que l'IPC de base a augmenté de 3,2 % sur la même période. Bien que l'IPC global ait augmenté de 0,4 % par rapport au mois précédent, atteignant un niveau record en près de 10 mois, l'IPC de base n'a augmenté que de 0,2 %. Les données reflètent une atténuation de la pression inflationniste, principalement grâce à la baisse des prix de l'hébergement, à un ralentissement de l'augmentation des services de santé et à une modération des hausses de loyer.

Ces données ont stimulé le sentiment du marché et ravivé les attentes concernant une éventuelle baisse des taux d'intérêt par la Réserve fédérale. Bien que les investisseurs estiment généralement qu'une baisse des taux ne sera probablement possible qu'après juin, les marchés financiers ont déjà réagi positivement. Les principaux indices boursiers américains ont fortement augmenté, le S&P 500 ayant grimpé de près de 2 % et le Dow Jones Industrial Average s'étant envolé de plus de 700 points. Le marché des cryptomonnaies a également bien performé, le Bitcoin revenant au seuil des 100 000 dollars, mettant en évidence sa sensibilité aux tendances macroéconomiques.

Les fonds de pension mondiaux commencent à allouer des bitcoins

Plusieurs fonds de pension de pays différents commencent à essayer d'acheter des bitcoins, montrant un intérêt pour cette nouvelle catégorie d'actifs. Les fonds de pension du Wisconsin et du Michigan aux États-Unis sont devenus des détenteurs majeurs de certains ETF liés aux cryptomonnaies. À la fin septembre de l'année dernière, le conseil d'investissement du Wisconsin détenait des parts d'ETF Bitcoin d'une valeur d'environ 155 millions de dollars, tandis que le Michigan détenait des parts d'ETF Ethereum d'une valeur de 12,9 millions de dollars.

Certain institutions de gestion de fonds de pension au Royaume-Uni et en Australie ont également effectué de petites allocations en Bitcoin via des fonds ou des produits dérivés. Une société de conseil en pensions britannique a facilité le premier investissement direct en Bitcoin d'environ 1,5 million de livres sterling. De plus, plus de 50 épargnants individuels ont exprimé leur souhait de transférer la totalité de leur pension vers des cryptomonnaies.

Bien que l'investissement en cryptomonnaies reste minoritaire dans le secteur des retraites et que la plupart des conseillers adoptent une attitude prudente envers l'implication de leurs clients dans ce domaine, un nombre croissant de fonds de pension commencent à s'intéresser à cette nouvelle classe d'actifs, reflétant ainsi un changement progressif de l'attitude des investisseurs institutionnels envers les actifs cryptographiques.

Dynamique du domaine Web3

De nouvelles exigences fiscales pour les échanges de cryptomonnaies aux États-Unis entreront en vigueur.

À partir de 2025, les transactions cryptographiques aux États-Unis seront soumises pour la première fois à des exigences de rapport de tiers. Toutes les informations sur les transactions effectuées sur des plateformes de trading centralisées seront directement soumises à l'Internal Revenue Service (IRS) des États-Unis. Les nouvelles réglementations exigent que les plateformes de trading avec garde, les fournisseurs de portefeuilles d'actifs numériques, les opérateurs de distributeurs automatiques de cryptomonnaie et les processeurs de paiement d'actifs numériques suivent les transactions d'achat et de vente des utilisateurs tout au long de l'année, et soumettent les rapports pertinents aux utilisateurs et à l'IRS début 2026.

Le calendrier d'exécution spécifique montre que le rapport d'information sur le coût de référence des actifs cryptographiques commencera en 2026, tandis que le rapport sur les transactions de pair à pair sur les plateformes décentralisées sera reporté à 2027, ne nécessitant que le rapport du volume total des transactions. De plus, le commerce des ETF Bitcoin au comptant nouvellement listés sera également déclaré via les formulaires associés, y compris les transactions de parts et les événements imposables générés au sein du fonds.

Cette mesure vise à améliorer la transparence et la conformité des transactions en cryptomonnaie, tout en fournissant aux régulateurs des données plus complètes pour mieux réguler et taxer.

Le rapport sud-coréen sur le premier cas de transaction injuste d'actifs virtuels

La Commission des services financiers de Corée (FSC) a annoncé le premier cas de trading déloyal depuis l'entrée en vigueur de la loi sur la protection des utilisateurs d'actifs virtuels. Cette loi entrera en vigueur en juillet 2024 et exige que les fournisseurs de services d'actifs virtuels locaux signalent les transactions anormales et enquêtent sur les modèles de trading déloyal.

Selon FSC, les suspects ont manipulé le marché en utilisant la méthode "pump and dump", en lançant plusieurs ordres d'achat pour faire monter le prix d'une certaine cryptomonnaie, puis en revendant rapidement de grandes quantités d'actifs préalablement achetés. Cette opération est généralement terminée en 10 minutes, entraînant des fluctuations de prix extrêmes de l'actif sous-jacent, permettant ainsi de réaliser illégalement des bénéfices de plusieurs centaines de millions de wons sud-coréens en un mois.

Ce cas marque une étape importante pour la Corée du Sud dans la lutte contre les comportements inappropriés sur le marché des cryptomonnaies, reflétant la détermination des autorités de régulation à maintenir l'équité du marché et à protéger les droits des investisseurs.

Points chauds du marché

Le prix de XRP a franchi les 3 dollars, avec une capitalisation boursière dépassant celle d'une société de gestion d'actifs bien connue.

Le prix de XRP a franchi pour la première fois la barre des 3 dollars au cours des dernières 24 heures, atteignant un nouveau sommet depuis 2018, avec une augmentation de 40 % sur 15 jours. Actuellement, XRP n'est qu'à 17 % de son sommet historique de 3,84 dollars, et sa capitalisation boursière a dépassé 170 milliards de dollars, surpassant une certaine société de gestion d'actifs bien connue.

Cette hausse est principalement alimentée par les attentes concernant des politiques favorables aux cryptomonnaies et les réformes de réglementation des actifs numériques aux États-Unis, en particulier la longue bataille juridique avec la Securities and Exchange Commission des États-Unis. Les analystes de l'industrie notent que l'envolée de XRP est due à de nouveaux partenariats, au lancement de la stablecoin RLUSD et aux spéculations sur un potentiel ETF XRP au comptant.

Les "whales" qui détiennent de grandes quantités de jetons continuent d'accroître leurs avoirs, soutenant ainsi ce rebond. Depuis novembre, les adresses détenant entre 1 million et 10 millions de jetons ont augmenté leurs avoirs de 1,4 milliard de XRP, d'une valeur d'environ 3,8 milliards de dollars. De plus, les tendances de recherche montrent que le volume de recherche pour XRP a dépassé celui de Bitcoin, reflétant une attention élevée du marché pour XRP.

Projets phares : Sora Labs

Sora Labs est une organisation d'intelligence artificielle axée sur l'écosystème Solana, qui développe principalement les projets suivants :

1. Zen : Cadre de dialogue AI open source construit avec le langage Go, simplifiant et rendant flexible le développement de systèmes de chat par agents.
2. Hana : un agent AI de médias sociaux basé sur le cadre Zen, montrant les fonctionnalités de Zen.
3. Toolkit : Outils développés avec Go et Rust, aidant à gérer la collaboration sans couture avec les modèles d'IA.
4. Solana Toolkit : un ensemble d'outils d'extension offrant des fonctionnalités spécifiques pour Solana.

Tous les projets sont open source. En ce qui concerne l'économie des tokens, DEV a acheté un total de 100 millions de tokens, dont 99,2 millions sont verrouillés jusqu'au 12 mars, avec un déblocage linéaire de 24,75 millions de tokens toutes les deux semaines, la prochaine date de déblocage étant le 29 janvier. De plus, 829,6 K tokens ont été transférés dans le contrat, mais ne sont pas encore verrouillés.

Les 100 plus grandes positions représentent 61,95 %, dont le plus grand détenteur représente 9,92 % pour la partie verrouillée. Le prix d'achat moyen des 100 premiers a doublé.