Oracle Machine: trouver la piste de croissance sous-estimée pour la deuxième hausse

Introduction

L'Oracle Machine est un mécanisme de service dans le système blockchain, utilisé pour introduire des données hors chaîne dans des contrats intelligents, et est l'un des piliers du monde de la blockchain. D'un point de vue des premiers principes, la compétitivité fondamentale des projets d'Oracle Machine se manifeste principalement dans les quatre aspects suivants : l'exhaustivité et la fiabilité de l'acquisition des données, l'acquisition de données exclusives et la capture de valeur, la sécurité et la décentralisation des mécanismes de vérification, ainsi que l'efficacité de transmission et la robustesse du réseau.

Compétitivité un: La complétude et la fiabilité de l'acquisition de données

En d'autres termes, une plateforme complète d'Oracle Machine doit disposer d'un nombre suffisant de fournisseurs de nœuds, fournissant une grande quantité de données à des fins de vérification. Prenons l'exemple du projet Chainlink, actuellement, le nombre de fournisseurs de données de Chainlink dépasse 100, y compris plusieurs plateformes de données bien connues. Plusieurs fournisseurs de données peuvent réduire le risque de point unique. De plus, ces plateformes de données jouissent d'une grande réputation dans l'industrie, les données fournies ayant été strictement vérifiées, garantissant leur précision et leur fiabilité.

Compétitivité deux : Obtention de données exclusives et capture de valeur

Du point de vue de la voie DeFi, les types de données que l'Oracle Machine peut fournir sont généralement similaires, la différence résidant dans certains indicateurs hautement structurés. Certains Oracle Machines peuvent trouver des fournisseurs de données, tandis que certains ne peuvent pas en trouver. Les données exclusives sont un grand point de hausse pour le développement des Oracle Machines, et de plus en plus de données privées peuvent être transmises de point à point grâce aux Oracle Machines.

Compétitivité trois : la sécurité et la décentralisation du mécanisme de validation

Le mécanisme de validation est au cœur de l'Oracle Machine, différents projets adoptent des algorithmes d'agrégation diversifiés ( tels que la médiane, le poids de réputation, la moyenne mobile pondérée dans le temps, etc. ) pour s'adapter à des types de données et des besoins de scénarios spécifiques.

Compétitivité quatre : efficacité de transmission et robustesse du réseau

Après avoir résolu plusieurs problèmes liés à la quantité, à la qualité et à la validation des sources de données, la dernière étape importante est le transfert des données. Étant donné que l'application principale de l'Oracle Machine est la DeFi, l'Oracle Machine doit assurer la transmission de données en temps réel pour garantir l'exactitude des prix des transactions. Parallèlement, en cas de fluctuations du réseau blockchain, l'Oracle Machine doit continuer à garantir la temporalité de la transmission des données.

En résumé, l'Oracle Machine joue principalement un rôle dans l'intégration, la validation et la transmission des données. Au-delà de la dimension technique, le développement à long terme des projets d'Oracle Machine dépend également de la conception des mécanismes, en particulier d'un mécanisme d'incitation des jetons raisonnable, capable de stimuler efficacement la participation des nœuds et la hausse de l'écosystème. Ces éléments constituent ensemble le modèle de compétitivité de l'Oracle Machine.

L'importance de l'Oracle Machine dans le secteur DeFi est indéniable. Les protocoles de prêt, les protocoles de staking et les bourses de dérivés nécessitent une interaction massive avec l'Oracle Machine pour obtenir des données sur les actifs en temps réel. Parmi eux, les protocoles de prêt sont les principaux utilisateurs des données de l'Oracle Machine, car ils ont besoin d'obtenir en temps réel le prix du marché des actifs de garantie afin de calculer le ratio de garantie et de déclencher la liquidation. Par exemple, certains protocoles de prêt de premier plan ont déjà une taille de gestion d'actifs assez élevée, et obtenir directement le prix d'une seule bourse via API peut entraîner un risque de centralisation des données, c'est pourquoi ils utilisent généralement le service de tarification de l'Oracle Machine.

Cependant, le potentiel d'application des Oracle Machines dépasse largement les données de transactions financières. En théorie, des types variés de données hors chaîne, telles que les données sur les prix de l'immobilier, les données de capteurs, les données biomoléculaires, peuvent toutes être téléchargées sur la chaîne via les Oracle Machines pour déclencher les transactions des actifs correspondants. Cela indique qu'il existe plusieurs directions de sous-segments dans le domaine des Oracle Machines qui sont potentiellement en phase de forte croissance.

Pour comprendre plus en profondeur le secteur des Oracle Machine, cet article analysera son développement, sa taille de marché, ses projets clés, la deuxième hausse et les Oracle Machine spécialisés.

I. L'évolution de l'Oracle Machine

2014 et avant

Un projet de marché prédictif décentralisé permet aux utilisateurs de parier des actifs numériques sur les résultats d'événements du monde réel. La demande d'Oracle Machine commence à apparaître.

phase 2015-2016

Le co-fondateur d'Ethereum a proposé le concept d'Oracle Machine, soulignant son rôle clé dans l'acquisition de données externes pour les contrats intelligents. En 2015, un service d'Oracle Machine décentralisé a été lancé, permettant aux contrats intelligents Ethereum d'accéder à des données externes. La même année, le réseau principal d'Ethereum a été mis en ligne.

Phase 2017-2018

Un projet d'Oracle Machine a été fondé en 2017, proposant le concept d'un réseau d'oracles décentralisé (DON), visant à résoudre le problème des points de défaillance uniques. La finance décentralisée (DeFi) n'a pas encore explosé, et la demande pour les oracles est principalement centrée sur les appels de données simples.

Phase 2019-2021

L'été DeFi de 2020 est arrivé, l'Oracle Machine en tant que fournisseur de services de données externes le plus essentiel pour DeFi, fournit des services de tarification pour les applications décentralisées. En raison de l'explosion de la demande, plusieurs projets d'Oracle Machine ont été lancés successivement, le paysage concurrentiel commence à apparaître.

phase 2022-2023

Le marché DeFi entre dans une période de correction, mais la piste des Oracle Machine continue d'innover. L'interopérabilité entre chaînes et les blockchains modulaires deviennent des tendances de l'industrie, et les services Oracle Machine s'étendent à plusieurs chaînes et scénarios. Un projet d'Oracle Machine de premier plan a lancé un protocole d'interopérabilité entre chaînes (CCIP), soutenant le transfert de données entre chaînes et l'interaction des contrats intelligents. Un autre Oracle Machine axé sur les données financières a été mis en ligne, attirant la participation de plusieurs institutions financières traditionnelles.

phase 2024-2025

Les services d'Oracle Machine se sont étendus des DeFi aux domaines des jeux, des NFT, des assurances, etc. Les applications DePIN commencent à avoir une demande accrue pour les Oracle Machine de l'Internet des objets. L'IA combinée aux Oracle Machine explore de nouveaux scénarios d'exécution automatisée des contrats intelligents.

Deux, taille du marché de l'Oracle Machine

En raison du manque de données de prévision autorisées concernant la croissance future du secteur des Oracle Machine, cet article tente d'estimer indirectement la taille potentielle du marché des Oracle Machine en se basant sur la croissance de son public cible : le secteur DeFi.

D'après les données historiques, à la fin de l'année 2024, la capitalisation boursière totale des projets Oracle Machine sera de 10,55 milliards de dollars, représentant 11,8 % de la capitalisation boursière totale du DeFi (912,68 milliards de dollars ). Par rapport au début de l'année 2021, lorsque la capitalisation boursière des Oracle Machine représentait plus de 25 % du DeFi, cette part a clairement diminué. La raison principale de ce changement réside dans l'expansion des nouveaux modèles, tels que le re-staking, qui ont élargi les frontières du secteur DeFi, mais par rapport à d'autres segments hérités du DeFi, la "nécessité" des Oracle Machine reste solide.

Basé sur les prévisions d'un certain cabinet de conseil concernant le marché DeFi, le taux de croissance annuel composé pour la période 2025-2030 est d'environ 53%, et la capitalisation boursière atteindra 231 milliards de dollars en 2030. Cet article introduit deux scénarios hypothétiques : "part stable" et "part en baisse" pour mesurer l'espace du marché de l'Oracle Machine.

●Scénario optimiste : si la taille du marché des Oracle Machines peut maintenir 10 % de la taille du marché DeFi, elle atteindra 23,1 milliards de dollars d'ici 2030.

●Situation neutre : si la taille du marché des Oracle Machines reste entre 6 et 8 % de la taille du marché DeFi, elle atteindra entre 13,8 et 18,4 milliards de dollars d'ici 2030.

Ce modèle de prévision calcule la valeur potentielle de l'Oracle Machine en utilisant la méthode "part de marché × valeur totale du DeFi", ce qui reflète non seulement sa dépendance à la hausse du DeFi, mais prend également en compte la tendance à l'affaiblissement de la vitesse de croissance indépendante de l'industrie de l'Oracle Machine par rapport au DeFi.

Trois, les principaux projets dans le domaine des Oracle Machines

Le paysage actuel de l'industrie des Oracle Machines peut être décrit comme dominé par un leader. En termes de capitalisation boursière des jetons et de la valeur totale protégée TVS(, un projet phare est l'absolue référence de ce domaine. En mars 2025, la TVS de ce projet s'élevait à 31 milliards de dollars, représentant 53,3 % de la TVS totale de l'ensemble du secteur des Oracle Machines, tandis que la capitalisation boursière des jetons était de 9,6 milliards de dollars, soit 76,9 % de la capitalisation totale du secteur des Oracle Machines. En dehors de ce projet, plusieurs autres projets occupent également une place dans le domaine des Oracle Machines grâce à leurs avantages en termes de faible latence, de mécanismes de vérification et d'acquisition de données.

) 3.1 un projet de tête Oracle Machine

Ce projet est le leader absolu du secteur des machines oracle, fondé en 2017, et est l'un des premiers projets oracle. Ce projet fournit des services de Data Feed (, Automation ), VRF ###, CCIP (, etc. En 2024, en termes de composition des revenus, les revenus des services de Data Feed représentent la plus haute proportion des revenus du projet, atteignant 95 % des revenus cumulés, avec pour principaux clients les protocoles DeFi ; les revenus des trois autres types de services représentent au total 5 %. Les revenus des services d'automatisation et de services inter-chaînes représentent chacun 2 %, tandis que les revenus des services de génération de nombres aléatoires représentent moins de 1 %.

![Un secteur à forte croissance sous-estimé : chercher la deuxième courbe de hausse de l'Oracle Machine])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-4c969b3d6f2d7bc98dab3530b1fee834.webp(

)# 3.1.1 Service de Feed de Prix

Le prix de l'oracle est l'un des services les plus traditionnels de l'Oracle Machine. En tant que l'un des premiers projets d'oracle décentralisé, le service de prix de ce projet n'obtient pas directement les prix à partir d'API tierces, mais collecte les données via des nœuds de données. Prenons l'exemple de l'obtention du prix en temps réel ETH/USDT d'une plateforme de prêt, la demande de transaction de l'utilisateur sur la chaîne déclenchera un contrat intelligent, qui appellera le service d'oracle pour obtenir les dernières données de prix. L'oracle ne récupère pas d'informations à partir d'une seule source de données, mais obtient des données à partir de plusieurs nœuds indépendants provenant de plusieurs agrégateurs de données de qualité. Les nœuds agrègent et nettoient ces données localement avant de les soumettre sur la chaîne.

Ensuite, le contrat d'agrégation filtrera à nouveau les données rapportées par tous les nœuds et effectuera une moyenne pondérée pour obtenir un prix final sur la chaîne à utiliser par le contrat intelligent. Dans ce processus, les nœuds de l'Oracle Machine sont composés d'opérateurs indépendants. Après avoir utilisé ces données de prix, la plateforme de prêt paiera des jetons au réseau Oracle Machine par le biais d'un contrat intelligent en tant que frais de service.

(# 3.1.2 automatisation

L'automatisation est une autre activité génératrice de revenus importante pour le projet. En 2021, le projet a lancé le service d'automatisation des transactions Keeper. Keeper est un compte externe )EOA(, qui peut déclencher des contrats intelligents en fonction de conditions prédéfinies sous certaines incitations économiques. Keeper utilise des calculs hors chaîne pour exécuter les mêmes fonctions de contrat intelligent que sur la chaîne. Une fois que la valeur de retour de la fonction est vraie, les Keepers initient une transaction sur la chaîne, appelant la fonction de contrat intelligent sur la chaîne. Dans les applications pratiques, Keeper peut être utilisé pour exécuter automatiquement des opérations déclenchées par des événements spécifiques, comme la frappe de NFT, le rééquilibrage de l'offre de liquidité, l'agrégation de revenus et le remboursement de prêts, etc. Keeper est également le produit le plus important du projet à l'ère de l'Automation 1.0.

En 2024, le projet a lancé Automation 2.0. Automation 2.0 introduit un consensus cryptographique dans le calcul décentralisé hors chaîne, transférant la validation de calcul coûteuse dans le réseau blockchain vers le réseau hors chaîne. Les développeurs peuvent améliorer le temps de fonctionnement de leurs dApps, réduire les coûts et simplifier l'expérience utilisateur. Les économies de frais de Gas et l'amélioration des performances de calcul inciteront davantage de développeurs à choisir la solution Automation 2.0.

![Un secteur à forte croissance sous-estimé : trouver la deuxième courbe de hausse d'Oracle Machine])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-978cbc1e504121763ea56f56bbbc01fc.webp###

(# 3.1.3 protocole inter-chaînes

En 2021, le projet a lancé le protocole d'interopérabilité inter-chaînes )CCIP###, qui est une nouvelle norme open source pour les protocoles inter-chaînes. Ce protocole fournit aux développeurs de contrats intelligents une infrastructure générale avec des capacités de calcul, permettant de transmettre des données et des instructions de contrats intelligents à travers différents réseaux de blockchain. CCIP deviendra le protocole sous-jacent pour divers services inter-chaînes, y compris des ponts de jetons programmables, permettant aux utilisateurs de transférer des jetons de manière sécurisée et efficace vers n'importe quel réseau de blockchain, tout en étant évolutif.

Par exemple, si un utilisateur a 1 000 USDT d'actifs qu'il souhaite transférer de Sui à Solana, le point clé est que le pont inter-chaînes peut vérifier que cet utilisateur possède réellement 1 000 USDT sur la chaîne Sui. Ce réseau Oracle Machine, grâce à son vaste réseau de nœuds décentralisés, possède de puissants atouts en matière de validation inter-chaînes et de relais de données, ce qui est très adapté à ce type de scénarios inter-chaînes nécessitant une sécurité élevée.

![Sektor de haute croissance sous-estimé : à la recherche de l'Oracle Machine deuxième hausse