BTCFi : ouvrir la voie à l'innovation financière avec une capitalisation boursière de mille milliards de Bitcoin

BTCFi vise à établir un écosystème financier décentralisé dans le marché de Bitcoin d'une capitalisation boursière de mille milliards de dollars, permettant aux détenteurs de BTC d'utiliser directement des outils financiers liés à Bitcoin tels que le staking, le prêt et le market making pour générer des revenus, activant ainsi davantage de valeur des attributs financiers de BTC.

L'année 2023 est une année importante pour le développement rapide de l'écosystème Bitcoin. De nombreux jetons, représentés par le BRC20, ont suscité un effet de richesse évident, stimulant l'enthousiasme du marché. Une autre raison pour laquelle l'écosystème Bitcoin peut émerger est que le récit des blockchains publiques comme Ethereum s'affaiblit progressivement, et l'industrie manque globalement de nouveaux sujets d'actualité. L'écosystème Bitcoin a également reproduit la trajectoire de développement d'Ethereum, mais le défi fondamental auquel il est confronté est de savoir comment étendre le bloc sans compromettre le consensus natif de Bitcoin.

Les données statistiques montrent qu'au 1er octobre, l'écosystème Bitcoin a connu de fréquents financements, avec 14 financements publics totalisant plus de 71,1 millions de dollars. L'opportunité actuelle de BTCFi réside dans le fait que, pour les utilisateurs et les investisseurs, l'écosystème Bitcoin reste plein de potentiel et n'a pas encore formé de monopole complet des ressources. De nombreux actifs protocolaires tels que BRC20, ORC20, ARC20, SRC20, et CAT20 ont également vu le jour du côté des actifs non financiers. Nous devons explorer comment adopter des méthodes d'expansion efficaces tout en garantissant la sécurité des actifs.

Principales solutions d'extension de BTCFi

1. Canaux d'état : permettent aux utilisateurs d'effectuer plusieurs transactions en dehors de la chaîne principale, ne soumettant à la chaîne principale que lors de l'ouverture ou de la fermeture du canal. Il existe des implémentations comme le réseau Lightning et Ark dans Bitcoin.

2. Sidechains et Rollup : Les sidechains et Rollup conviennent mieux au développement de l'écosystème Bitcoin, permettant des transactions rapides, la complétude de Turing et l'interopérabilité. Les Rollups déplacent les opérations complexes vers Layer2, le réseau principal ne vérifiant que les preuves soumises par Layer2, augmentant ainsi le débit.

3. Validation du client UTXO+: En termes de nature et de sécurité, le schéma UTXO est plutôt remarquable. Le protocole RGB est une mise en œuvre concrète de ce concept, utilisant le UTXO de Bitcoin comme "scellé", liant les changements d'état des actifs hors chaîne au UTXO de Bitcoin, garantissant des modifications d'état hors chaîne sécurisées.

4. Grand bloc : comme BCH(Bitcoin Cash) a élargi la taille des blocs à 8M par un hard fork, cela signifie que le consensus original de Bitcoin a été modifié, ce qui pose des problèmes de consensus et de développement de l'écosystème dans la réalisation de la vision BTCFi.

Conditions clés pour le développement de BTCFi

1.Interopérabilité inter-chaînes : développer des ponts inter-chaînes fiables pour permettre au Bitcoin de participer aux applications DeFi sur d'autres plateformes de contrats intelligents.

2. Solutions d'extension de deuxième couche : la deuxième couche de Bitcoin doit parvenir à un équilibre entre décentralisation, sécurité et efficacité. L'équipe de projet doit envisager comment compenser le manque de décentralisation par l'effet de richesse.

3. Fonctionnalité de contrat intelligent : fournir un support de contrat intelligent pour Bitcoin via des solutions de deuxième couche ou des chaînes latérales, permettant ainsi de soutenir directement les fonctionnalités DeFi.

4. Outils et infrastructures pour les développeurs : des outils et infrastructures complets sont nécessaires pour créer et déployer des applications BTCFi.

Les principaux défis auxquels BTCFi est confronté

1. Limites du protocole Bitcoin : manque de fonctionnalités de contrat intelligent intégrées, le développement d'applications BTCFi doit surmonter les limitations du protocole lui-même.

2. Liquidité insuffisante : même en introduisant d'autres blockchains via des ponts inter-chaînes, la liquidité du Bitcoin dans la DeFi reste bien inférieure à celle des jetons comme Ethereum.

3. Sécurité des ponts inter-chaînes : comment garantir la sécurité des ponts inter-chaînes et prévenir les risques liés à la centralisation ou aux défaillances techniques demeure un défi important.

4. Déploiement complexe des oracles : les limitations de l'architecture Bitcoin rendent le déploiement des services d'oracle plus complexe, ce qui peut nécessiter des solutions de couche 2 ou de chaîne latérale.

5. Chemin de développement : BTCFi doit tracer son propre chemin de développement et ne pas simplement imiter Ethereum. Il pourrait se concentrer davantage sur les produits financiers liés aux paiements et au stockage de valeur, le concept de PayFi étant peut-être plus adapté au Bitcoin.