Selon des informations de Coin World, le 20 juillet (UTC+8), l'article révèle la logique et la stratégie centrales du modèle de « call option » couramment utilisé par les teneurs de marché. Dans ce modèle, le projet de fête fournit des jetons, tandis que le teneur de marché fournit des stablecoins pour le marché et possède des options. Lorsque le teneur de marché obtient des jetons, il les vend immédiatement en grande quantité pour satisfaire les besoins de liquidité et le Hedging neutre au risque, tout en réalisant des profits continus grâce à l'arbitrage sur les écarts de prix, le Gamma Scalping et le Hedging dynamique de la fluctuation des options. L'auteur souligne que cette stratégie n'est pas une tentative délibérée de dumping par le teneur de marché, mais plutôt un choix rationnel basé sur des calculs précis.