Analyse des flux de fonds en Cryptoactifs en Asie du Sud-Est : risques et défis

Avec la popularité croissante des Cryptoactifs dans le monde et l'augmentation rapide du nombre d'utilisateurs dans la région de l'Asie du Sud-Est, les flux de fonds en chaîne dans cette région sont devenus plus fréquents et complexes. Une analyse approfondie basée sur un échantillon de 10 000 adresses blockchain extraites depuis 2020 révèle les risques potentiels présents dans les modes de circulation des actifs numériques. Cette étude non seulement met en évidence les risques d'utilisation des Cryptoactifs en Asie du Sud-Est, mais explore également, à un niveau macro, les raisons sous-jacentes de ce phénomène et propose des recommandations connexes.

Aperçu du marché des cryptoactifs en Asie du Sud-Est

Ces dernières années, l'acceptation et la popularité des cryptoactifs dans la région de l'Asie du Sud-Est ont considérablement augmenté. En tant que marché émergent, l'Asie du Sud-Est présente des caractéristiques uniques en termes de structure économique, d'environnement politique et de comportement des utilisateurs :

1. Croissance rapide des utilisateurs : La proportion de jeunes dans la population de l'Asie du Sud-Est est élevée, et avec la popularisation de l'internet mobile, le nombre d'utilisateurs de cryptoactifs dans cette région a rapidement augmenté, avec une estimation de plusieurs dizaines de millions d'utilisateurs.

2. La demande de paiements transfrontaliers est forte : le nombre de travailleurs transfrontaliers en Asie du Sud-Est est énorme, et les cryptoactifs leur offrent un moyen de paiement transfrontalier pratique, ce qui explique leur utilisation répandue.

3. Environnement réglementaire inégal : Les politiques de réglementation des cryptoactifs varient d'un pays à l'autre en Asie du Sud-Est, certains pays soutenant la légalisation des cryptoactifs, mais la majorité des régions n'ont pas encore établi de cadre réglementaire clair, ce qui entraîne un certain risque de conformité pour les flux de fonds.

Analyse de l'échantillon et principales découvertes

1. Situation de la libre circulation des fonds

Parmi les 10 000 adresses de blockchain analysées, environ 45,23 % des fonds circulent librement sur la chaîne publique via des portefeuilles décentralisés, montrant une forte liquidité et des caractéristiques de décentralisation. Le montant total des fonds circulants s'élève à 1,484 milliard de dollars, ce qui indique que les méthodes de trading décentralisées sont devenues la norme parmi les utilisateurs d'Asie du Sud-Est.

2. L'association avec les industries noires et grises

Plus de 110 millions de dollars ont été directement transférés vers des adresses liées aux industries noires et grises, représentant plus de 12 %. En poursuivant le suivi des flux de fonds des adresses restantes, il a été découvert qu'à travers des transactions secondaires ou multiples, certaines adresses ont également établi des liens indirects avec les industries noires et grises, ce qui a fait grimper le pourcentage d'adresses à risque associées à ces industries à 16,82 %. Cela signifie que parmi des dizaines de millions d'utilisateurs de cryptoactifs en Asie du Sud-Est, il pourrait y avoir des millions d'utilisateurs ayant des risques de transactions financières directes ou indirectes avec les industries noires et grises.

Analyse des flux de fonds et des risques dans l'industrie noire et grise

1. Typologie des adresses de l'industrie noire et grise

Les adresses étroitement liées aux industries noir et gris sont classées en 3 grandes catégories et 44 sous-catégories à l'aide d'étiquettes de risque, les catégories à haut risque concernées incluent principalement :

• Service de mélange de jetons : principalement utilisé pour anonymiser les flux de fonds
• Bureau de change clandestin : utilisé pour le transfert illégal de fonds transfrontaliers et le blanchiment d'argent
• Plateformes de fraude : impliquant des investissements frauduleux, des systèmes de Ponzi, des escroqueries à la roulette, des escroqueries au cochon, etc.

Ces types d'adresses à haut risque impliquent plus de 240 entités spécifiques des industries criminelles et grises.

2. Phénomène de flux de fonds à haut risque

Les résultats de l'étude montrent que certains types spécifiques de flux de fonds sont particulièrement significatifs :

• Plus de 10 millions de dollars de fonds ont été directement transférés vers des adresses liées à des bureaux de change clandestins, avec un nombre total de transactions atteignant des milliers.
• Environ 11 millions de dollars ont clairement été dirigés vers des plateformes de jeux d'argent en ligne.
• Plus de 22 millions de dollars de fonds ont été injectés dans des plateformes de fraude.

Ce type de flux de fonds révèle la complexité et la clandestinité des activités de l'industrie noire et grise, surtout dans le contexte de l'anonymat des cryptoactifs et de leurs caractéristiques transfrontalières, permettant aux criminels de procéder fréquemment à des transferts de fonds illégaux et à des activités de blanchiment.

Situation des flux de fonds vers les plateformes sous sanctions

1. Proportion des flux de fonds entrant sur les plateformes sanctionnées

Environ 53,49 % des fonds directement liés aux industries noires et grises ont été dirigés vers des plateformes sanctionnées, le nombre de transactions associées étant même le double de celles dirigées vers des maisons de change clandestines, avec une valeur totale dépassant 55 millions de dollars, ce qui indique que les plateformes sanctionnées demeurent un point d'entrée majeur pour les fonds à haut risque.

2. Analyse de cas : un outil de mélange de jetons

En tant qu'outil de mélange de jetons couramment utilisé, une plateforme a reçu plus de 54 millions de dollars dans cette étude, représentant 97,84 % de l'ensemble des flux de fonds entrant dans les plateformes sanctionnées. Cependant, depuis que le département du Trésor américain a inscrit cette plateforme sur la liste des entités sanctionnées en août 2022, son volume de transactions a nettement diminué, montrant l'effet dissuasif des sanctions sur ses flux de fonds.

Analyse des risques macroéconomiques et discussion des causes

1. Cryptoactifs anonymat et haute liquidité : L'anonymat des cryptoactifs rend difficile le suivi des fonds illégaux lorsqu'ils circulent sur la chaîne. Même s'il existe des moyens techniques pour marquer les adresses à risque, les fonds peuvent toujours être dissimulés grâce à des techniques telles que le mélange de jetons, facilitant ainsi les activités de blanchiment d'argent.

2. Absence de système de régulation dans la région de l'Asie du Sud-Est : les mesures de régulation des cryptoactifs dans les différents pays de l'Asie du Sud-Est ne sont pas encore bien développées, ce qui augmente le risque de flux de fonds transfrontaliers. Certaines régions adoptent encore une attitude d'attente envers les cryptoactifs et n'ont pas mis en place de mesures de régulation actives, ce qui offre un espace pour le mouvement de fonds des industries illicites.

3. Environnement socio-économique : Certains pays d'Asie du Sud-Est ont un niveau de développement économique relativement bas et un écart de richesse important, ce qui a conduit de nombreux escrocs et sites de jeux en ligne à établir leur base ici, attirant principalement des étrangers à participer.

4. Difficultés de régulation technique : Les échanges de cryptoactifs, les fournisseurs de services de portefeuille et les plateformes décentralisées, en raison de limitations techniques et architecturales, ont souvent du mal à surveiller et à enquêter efficacement sur les risques derrière les transactions. Les plateformes décentralisées manquent particulièrement de contrôle direct sur les données de transaction, ce qui rend difficile l'identification rapide des comportements malveillants ou des risques de blanchiment d'argent. Bien que certaines plateformes centralisées essaient de renforcer la surveillance par le biais de mesures KYC et AML, les transactions cross-chain et les technologies anonymes compliquent toujours le suivi des flux de fonds, augmentant ainsi les risques de sécurité.

Conclusion et recommandations

L'analyse des flux de fonds en chaîne dans la région de l'Asie du Sud-Est indique qu'il existe des risques de sécurité élevés dans l'utilisation des Cryptoactifs dans cette région. Pour réduire efficacement les risques liés aux flux de fonds illégaux en chaîne, il est recommandé de prendre les mesures suivantes :

1. Renforcer les mécanismes de régulation : Les gouvernements des différents pays devraient élaborer et mettre en œuvre des politiques de régulation des Cryptoactifs complètes, en luttant contre les activités illégales de fonds sur la chaîne grâce à la coopération internationale, et en établissant un cadre clair de régulation des jetons en fonction des conditions spécifiques de chaque pays.

2. Améliorer la capacité des utilisateurs à identifier les risques : Renforcer l'éducation des utilisateurs ordinaires sur la lutte contre la fraude, afin qu'ils comprennent les risques en chaîne et renforcent leur capacité à identifier et à se prémunir contre les fonds des industries noires et grises.

3. Promouvoir l'innovation technologique : Développer et appliquer activement des technologies de traçabilité sur la chaîne et de lutte contre le blanchiment d'argent, en utilisant des analyses de données massives, de l'intelligence artificielle et d'autres méthodes technologiques pour identifier et lutter avec précision contre les flux de fonds à haut risque.

4. Établir un mécanisme de collaboration multipartite : Encourager les bourses de Cryptoactifs, les fournisseurs de services de portefeuille et les institutions connexes de la région Asie du Sud-Est à collaborer, à renforcer le partage d'informations et la défense contre les risques, et à améliorer le coefficient de sécurité on-chain.

L'Asie du Sud-Est, en tant que l'une des régions les plus prometteuses pour le développement des cryptoactifs, est confrontée à l'avenir à des défis liés aux risques de flux de capitaux. En renforçant la réglementation, en augmentant la sensibilisation à la sécurité des utilisateurs et en promouvant l'innovation des moyens techniques, nous espérons progressivement réduire les flux de capitaux illégaux sur la chaîne et favoriser le développement sain de l'économie numérique en Asie du Sud-Est.