Revisão Semanal do Mercado de Criptomoedas: A Atitude da Política Torna-se Positiva, Bitcoin Pode Tornar-se Reserva Estratégica dos EUA

Observação do Mercado

liquidez macroeconômica

O ambiente monetário apresenta sinais de melhoria. O Federal Reserve sinalizou a possibilidade de um corte nas taxas em setembro, o que marca o primeiro desde o início do ciclo de aperto em 2022. Atualmente, as taxas mantêm-se em níveis elevados, os mais altos em 20 anos, sem alterações em 8 reuniões consecutivas. O mercado espera que o Federal Reserve possa cortar as taxas de 2 a 3 vezes antes do final do ano. Influenciado por esses fatores positivos, o mercado de ações dos EUA teve uma recuperação após uma grande queda, enquanto o mercado de criptomoedas manteve uma ampla volatilidade.

toda a行情

Esta semana, o Bitcoin teve uma oscilação em alta, enquanto o governo dos Estados Unidos transferiu 2 bilhões de dólares em Bitcoin da Silk Road. O foco principal do mercado está no ecossistema Solana, onde recentemente apareceram vários tokens com grandes aumentos.

Tokens a serem observados incluem:

1. BOME: Como um dos poucos tokens meme da linha Solana listados em uma grande exchange, possui uma capitalização de mercado pequena e um conceito inovador, com potencial para se tornar o projeto líder no ecossistema Solana.

2. NEIRO: como um token meme substituto do DOGE, teve um aumento de centenas de vezes em uma semana.

3. KAS: token de cadeia pública POW, recentemente atingiu um novo máximo histórico, há rumores no mercado de que poderá ser listado para negociação à vista em alguma grande exchange.

Análise do mercado de Bitcoin

1. Dados on-chain

O processo de compensação de uma exchange avançou. Após mais de 10 anos de processos legais, foram recuperados 60 mil Bitcoin de um total de 140 mil e distribuídos aos credores pela exchange, os restantes 80 mil Bitcoin também serão distribuídos em breve.

A capitalização de mercado das stablecoins é relativamente estável, e a velocidade de entrada de fundos fora do mercado diminuiu. A nova stablecoin algorítmica USDE viu sua oferta superar rapidamente 1 bilhão de dólares, principalmente devido à sua taxa de rendimento de 60% em staking.

O indicador de tendência a longo prazo MVRV-ZScore está atualmente em 2,0, situado em uma fase intermediária. Este indicador reflete o estado geral de lucro do mercado, sendo que valores superiores a 6 indicam a zona de topo e valores inferiores a 2 indicam a zona de fundo.

O capital institucional apresentou uma tendência de entrada líquida por 4 semanas consecutivas, mas após o lançamento do ETF de Ethereum, alguns investidores existentes venderam suas posições.

2. Mercado de futuros

A taxa de financiamento de futuros apresentou uma tendência de alta esta semana. Quando a taxa está na faixa de 0,05-0,1%, indica que há muita alavancagem compradora, o que pode ser o topo de curto prazo do mercado; quando a taxa está na faixa de -0,1-0%, indica que há muita alavancagem vendedora, o que pode ser o fundo de curto prazo do mercado.

O volume de posições em futuros caiu ligeiramente esta semana, indicando sinais de retirada de capital principal.

A relação de longos e curtos nos futuros é de 2,2, refletindo que o sentimento do mercado tende para a ganância. Em geral, quando esse indicador está abaixo de 0,7, o mercado é mais medroso, e quando está acima de 2,0, o mercado é mais ganancioso.

3. Mercado à vista

Bitcoin está oscilando em alta esta semana, enquanto o mercado de verão está relativamente fraco. O discurso de um candidato de um partido político na conferência de Bitcoin, de certa forma, esgotou as expectativas positivas do mercado. A longo prazo, a ampla aplicação da tecnologia de blockchain é uma tendência irreversível.

Dados do mercado

total de bloqueio da cadeia pública

O TVL total desta semana (valor total bloqueado) é de 88 mil milhões de dólares, uma queda de 8,4 mil milhões em relação à semana passada, com uma redução de 8,2%. O Bitcoin teve uma correção de quase 20% esta semana, mas encontrou suporte perto dos 60.000 dólares, com um momentum de alta ainda forte.

O TVL das principais blockchains, exceto Solana, caiu em geral. A cadeia Solana subiu 6% na última semana, com um aumento mensal de 85%. A cadeia Ethereum teve um desempenho mais fraco, caindo 14% nesta semana. A cadeia Polygon caiu 15%, enquanto as cadeias Optimism, Blast e Arbitrum caíram cerca de 9%. A cadeia BSC caiu 7%, e a cadeia TRON caiu 8%.

dados do mercado NFT

Esta semana, os preços mínimos dos projetos blue chip no mercado de NFTs variaram, mas a amplitude das flutuações não foi grande. BAYC caiu 4%, MAYC subiu 2%, CryptoPunks subiu 7%, Azuki subiu quase 3%, Pandora caiu 2% e Milady subiu 6%.

O mercado de NFT continua a cair, atingindo o ponto mais baixo dos últimos anos. No entanto, o volume total de transações no mercado de NFT apresentou uma leve recuperação, com a atividade de negociação do projeto estabelecido CryptoPunks a aumentar, mostrando sinais de recuperação.