Investimento Estruturado em Web3: Um Novo Campo Emergente com Flexibilidade e Risco
Com o desenvolvimento do mercado Web3, os produtos de investimento estruturado estão a tornar-se cada vez mais populares entre investidores de alto patrimônio. Este "velho jogo" oriundo das finanças tradicionais ganhou uma nova vitalidade no campo do Web3, alcançando uma maior flexibilidade e eficiência de combinação através de contratos inteligentes e mecanismos de Token.
Principais tipos de investimento estruturado em Web3
produtos de rendimento fixo
Esses produtos empacotam os direitos de receita futura do projeto e os vendem na forma de um rendimento anual fixo. Casos típicos incluem produtos de gestão de ativos com stablecoins e certificados de rendimento lançados por plataformas de negociação mainstream, que geralmente oferecem uma taxa de rendimento anual de 5%-15%, com um período de bloqueio de 30 ou 90 dias. Algumas plataformas DeFi, como a Pendle Finance, também lançaram estruturas de produtos que separam os direitos de rendimento e os direitos de capital.
produtos de obrigações convertíveis / certificados de rendimento
Este produto combina rendimento fixo e o direito de conversão de tokens, oferecendo aos investidores uma dupla oportunidade de retorno estável e potencialmente alto. Os investidores normalmente obtêm o direito de comprar tokens do projeto no futuro através de acordos como SAFT ou Warrant de Token, enquanto desfrutam de rendimento fixo durante o período de espera.
Fundo de Camadas de Risco
Estes produtos classificam os pacotes de ativos em níveis de risco, geralmente divididos em duas camadas: Junior (subordinado) e Senior (preferencial). A camada Junior assume o principal risco, mas oferece um retorno maior, enquanto a camada Senior tem prioridade na distribuição dos lucros e também é protegida prioritariamente em caso de perdas. Esta estrutura atende às necessidades de investidores com diferentes perfis de risco.
produto de estrutura de plataforma
Recentemente, algumas exchanges, carteiras e plataformas de investimento de terceiros começaram a lançar opções de investimento estruturado mais produtos. Esses produtos, através de estratégias automatizadas ou design de combinações de rendimento, reduziram a barreira de entrada para os usuários, permitindo que mais investidores comuns tenham acesso a investimentos estruturados complexos.
Desafios legais e de conformidade na participação em investimentos estruturados
Embora os produtos estruturados pareçam diminuir a barreira de entrada para os participantes, na verdade, impõem exigências mais altas aos investidores, especialmente em termos de conformidade:
Qualificação dos investidores: Muitos produtos estruturados estão disponíveis apenas para investidores qualificados ou profissionais, e investidores individuais comuns podem não conseguir participar legalmente.
Conformidade do fluxo de fundos: a entrada e saída de fundos precisam considerar os riscos legais e regulatórios, especialmente em transações transfronteiriças.
Complexidade do produto: Os investidores precisam entender plenamente a estrutura do produto e os riscos potenciais, não podem tomar decisões baseadas apenas na taxa de retorno aparente.
Qualificação da plataforma: Os investidores devem escolher cuidadosamente plataformas com qualificação legal para investir, a fim de garantir proteção legal.
Como participar de investimentos estruturados de forma conforme
Estabelecer uma estrutura de identidade de investimento clara, como SPV no exterior, escritório familiar em Hong Kong ou fundo isento em Singapura, para melhor gerir os riscos de conformidade.
Garantir a legalidade do fluxo de fundos, incluindo as etapas de depósito e levantamento, procurando sempre realizar a troca de moeda e a liquidação através de instituições licenciadas.
Examine cuidadosamente as credenciais da plataforma, incluindo sua qualificação para a venda de produtos financeiros, a situação de divulgação de ativos e os mecanismos de resolução de disputas, entre outros.
Compreender profundamente a estrutura do produto e os mecanismos de risco, não se deixar enganar pelos altos retornos superficiais.
O investimento estruturado trouxe novas oportunidades para o setor Web3, mas também vem acompanhado de riscos complexos e requisitos de conformidade. Os investidores precisam estar bem preparados antes de participar, incluindo a criação de uma estrutura de investimento adequada, a compreensão das regulamentações relevantes e a escolha de uma plataforma de investimento confiável. Somente com uma compreensão total e a capacidade de gerir riscos é que o investimento estruturado pode tornar-se uma ferramenta eficaz para investidores de alto patrimônio líquido no envolvimento com o Web3.
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VirtualRichDream
· 9h atrás
Depois de alguns anos a brincar, sinto que investir de forma honesta e confiável ainda é o melhor.
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LiquidatedNotStirred
· 15h atrás
Outra vez a máquina de fazer as pessoas de parvas!
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GateUser-26d7f434
· 15h atrás
Altos rendimentos, grandes riscos. Quem se atreve a entrar numa posição?
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BearMarketBard
· 15h atrás
No próximo ano, vai-se fazer as pessoas de parvas.
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CryptoCross-TalkClub
· 15h atrás
Outra vez a ferramenta de fazer as pessoas de parvas
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GasFeeVictim
· 15h atrás
Anual de 15%? Fazer as pessoas de parvas é uma área de desastre.
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TokenEconomist
· 15h atrás
na verdade, isto é apenas tradfi numa embalagem web3... os fundamentos do ROI não mudaram smh
Investimento estruturado em Web3: altos rendimentos e conformidade de riscos coexistem
Investimento Estruturado em Web3: Um Novo Campo Emergente com Flexibilidade e Risco
Com o desenvolvimento do mercado Web3, os produtos de investimento estruturado estão a tornar-se cada vez mais populares entre investidores de alto patrimônio. Este "velho jogo" oriundo das finanças tradicionais ganhou uma nova vitalidade no campo do Web3, alcançando uma maior flexibilidade e eficiência de combinação através de contratos inteligentes e mecanismos de Token.
Principais tipos de investimento estruturado em Web3
produtos de rendimento fixo
Esses produtos empacotam os direitos de receita futura do projeto e os vendem na forma de um rendimento anual fixo. Casos típicos incluem produtos de gestão de ativos com stablecoins e certificados de rendimento lançados por plataformas de negociação mainstream, que geralmente oferecem uma taxa de rendimento anual de 5%-15%, com um período de bloqueio de 30 ou 90 dias. Algumas plataformas DeFi, como a Pendle Finance, também lançaram estruturas de produtos que separam os direitos de rendimento e os direitos de capital.
produtos de obrigações convertíveis / certificados de rendimento
Este produto combina rendimento fixo e o direito de conversão de tokens, oferecendo aos investidores uma dupla oportunidade de retorno estável e potencialmente alto. Os investidores normalmente obtêm o direito de comprar tokens do projeto no futuro através de acordos como SAFT ou Warrant de Token, enquanto desfrutam de rendimento fixo durante o período de espera.
Fundo de Camadas de Risco
Estes produtos classificam os pacotes de ativos em níveis de risco, geralmente divididos em duas camadas: Junior (subordinado) e Senior (preferencial). A camada Junior assume o principal risco, mas oferece um retorno maior, enquanto a camada Senior tem prioridade na distribuição dos lucros e também é protegida prioritariamente em caso de perdas. Esta estrutura atende às necessidades de investidores com diferentes perfis de risco.
produto de estrutura de plataforma
Recentemente, algumas exchanges, carteiras e plataformas de investimento de terceiros começaram a lançar opções de investimento estruturado mais produtos. Esses produtos, através de estratégias automatizadas ou design de combinações de rendimento, reduziram a barreira de entrada para os usuários, permitindo que mais investidores comuns tenham acesso a investimentos estruturados complexos.
Desafios legais e de conformidade na participação em investimentos estruturados
Embora os produtos estruturados pareçam diminuir a barreira de entrada para os participantes, na verdade, impõem exigências mais altas aos investidores, especialmente em termos de conformidade:
Qualificação dos investidores: Muitos produtos estruturados estão disponíveis apenas para investidores qualificados ou profissionais, e investidores individuais comuns podem não conseguir participar legalmente.
Conformidade do fluxo de fundos: a entrada e saída de fundos precisam considerar os riscos legais e regulatórios, especialmente em transações transfronteiriças.
Complexidade do produto: Os investidores precisam entender plenamente a estrutura do produto e os riscos potenciais, não podem tomar decisões baseadas apenas na taxa de retorno aparente.
Qualificação da plataforma: Os investidores devem escolher cuidadosamente plataformas com qualificação legal para investir, a fim de garantir proteção legal.
Como participar de investimentos estruturados de forma conforme
Estabelecer uma estrutura de identidade de investimento clara, como SPV no exterior, escritório familiar em Hong Kong ou fundo isento em Singapura, para melhor gerir os riscos de conformidade.
Garantir a legalidade do fluxo de fundos, incluindo as etapas de depósito e levantamento, procurando sempre realizar a troca de moeda e a liquidação através de instituições licenciadas.
Examine cuidadosamente as credenciais da plataforma, incluindo sua qualificação para a venda de produtos financeiros, a situação de divulgação de ativos e os mecanismos de resolução de disputas, entre outros.
Compreender profundamente a estrutura do produto e os mecanismos de risco, não se deixar enganar pelos altos retornos superficiais.
O investimento estruturado trouxe novas oportunidades para o setor Web3, mas também vem acompanhado de riscos complexos e requisitos de conformidade. Os investidores precisam estar bem preparados antes de participar, incluindo a criação de uma estrutura de investimento adequada, a compreensão das regulamentações relevantes e a escolha de uma plataforma de investimento confiável. Somente com uma compreensão total e a capacidade de gerir riscos é que o investimento estruturado pode tornar-se uma ferramenta eficaz para investidores de alto patrimônio líquido no envolvimento com o Web3.