- Тема
57k Популярность
33k Популярность
10k Популярность
4k Популярность
4k Популярность
29k Популярность
16k Популярность
23k Популярность
12k Популярность
2k Популярность
- Закрепить
57k Популярность
33k Популярность
10k Популярность
4k Популярность
4k Популярность
29k Популярность
16k Популярность
23k Популярность
12k Популярность
2k Популярность
Экосистема Berachain на пороге взлета: Полный анализ основных проектов
В преддверии выпуска монеты обсуждение особенностей экосистемы Berachain и обзор ключевых проектов
Введение
Berachain — это сеть Layer 1, выделяющаяся механизмом консенсуса PoL (Proof of Liquidity), который согласует интересы валидаторов, поставщиков ликвидности и протокола. В настоящее время Berachain проводит второй тестовый сет "bArtio Testnet" для решения проблем, выявленных в первом тестовом сети.
Уже много экосистемных протоколов развернуто на версии bArtio Testnet. По состоянию на 2 января, согласно официальному сайту Berachain, всего 234 протокола участвуют в bArtio Testnet, а общее количество кошельков, участвующих в тестировании механизма PoL от Berachain, также превысило 2,38 миллиона. Хотя это всего лишь этап тестовой сети, эти данные показывают, что интерес рынка к Berachain и его экосистеме довольно высок.
С конца 2024 года основатель Berachain Smokey The Bera анонсировал "Запуск основной сети Q5", недавно в твите представив Boyco, намекнув, что "Q5 произойдет до апреля", что указывает на скорый запуск основной сети. Это также привлекло новых и старых пользователей Berachain к экосистеме.
Однако, чтобы участвовать в экосистеме Berachain, необходимо понять их механизм PoL, а до запуска основной сети различные сложные финансовые продукты, выпущенные протоколами для получения преимущества в механизме PoL, наоборот, создали достаточно высокую входную планку для новых пользователей.
Данная статья направлена на исследование различных областей экосистемы Berachain с целью эффективного снижения барьеров для участия пользователей. Мы обсудим проекты, которые показали выдающиеся результаты в разных областях, и подробно опишем, как каждый протокол использует механизм PoL.
DEX
У Berachain есть родной DEX под названием BEX, который будет запущен в сети с BeraSwap. BeraSwap будет поддерживать плавную ликвидную торговлю внутри экосистемы и обеспечивать эффективную работу механизма PoL. Учитывая наличие BEX, другие DEX, которые готовятся к запуску на Berachain, также готовят различные более удобные и эффективные услуги и стратегии, чтобы привлечь пользователей и ликвидные средства, чтобы эффективно конкурировать с BEX.
Кадьяк
Kodiak — это DEX, который выделился из инкубационного проекта Berachain "Build a Bera". В дополнение к поддержке функций Uniswap v2 для BEX, которые ( равномерно распределяют ликвидность по всему диапазону цен ), Kodiak также предоставляет функциональность CLAMM (, аналогичную Uniswap v3, что позволяет поставщикам ликвидности устанавливать и концентрировать ликвидность в определённом диапазоне.
Пользователи могут предоставлять ликвидность в узком диапазоне через пул CLAMM, чтобы более эффективно зарабатывать на $BGT. Кроме того, Kodiak предлагает функцию Island, которая помогает пользователям автоматически перенастраивать и балансировать диапазон CLAMM, уменьшая хлопоты по управлению позицией поставки ликвидности. Эта функция использует BEX для ребалансировки ликвидности, создавая таким образом комплементарные, а не конкурентные отношения.
Не только это, но и благодаря настраиваемости диапазона ликвидности токены ликвидных позиций CLAMM обычно трудно использовать в других протоколах. Однако Kodiak стандартизирует ликвидные позиции CLAMM пользователей с помощью функции Island, позволяя этим LP токенам также использоваться в других протоколах, что способствует более гибким и разнообразным игровым экосистемам.
Перед запуском основной сети Kodiak уже сотрудничал со многими проектами экосистемы Berachain, утвердив себя в качестве основной инфраструктуры. Они также управляют своими узлами Berachain в качестве валидаторов и, по состоянию на 3 января, получили вторую по величине авторизацию BGT в тестовой сети bArtio.
![В преддверии выпуска монеты, обсуждение особенностей экосистемы Berachain и обзор ключевых проектов])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-617729a1894e30baae6111b9148bc7e1.webp(
) Ханипот Финанс
Honeypot Finance — это протокол, который поддерживает все аспекты жизненного цикла токена, от выпуска монеты до предоставления ликвидности и эффективной торговли, и состоит из следующих подсистем:
Henlo DEX: DEX, специально защищающий пользователей от атак MEV, предлагает лимитные ордера и функцию Batch-A2MM, позволяющую собирать ордера пользователей за определенный период и исполнять их по одной и той же цене.
Dreampad: это протокол Launchpad, предоставляющий возможности инкубации и финансирования для проектов, готовящихся к запуску на Berachain, одновременно обеспечивая справедливый выпуск токенов и распределение.
Pot2Pump: платформа для выпуска и торговли мем-токенами, предлагающая более безопасную среду для выпуска мем-токенов, с функциями предотвращения снайпинга ботами и возврата средств участникам в случае не достижения целевого сбора средств в течение 24 часов.
Как и Kodiak, Honeypot Finance также планирует работать в качестве валидатора после запуска основной сети, предлагая свой токен управления $HPOT в качестве вознаграждения за делегирование пользователям, делегирующим $BGT.
Кроме того, Honeypot Finance использует накопленные $BGT для выпуска в ликвидный пул $HPOT, тем самым увеличивая ликвидность $HPOT. Протокол также планирует повысить стоимость токена, используя доходы от операций узлов для покупки и сжигания $HPOT, сохраняя при этом ценность вознаграждений, выплачиваемых делегаторам $BGT, что further укрепляет ликвидность $HPOT.
Помимо вышеупомянутых Kodiak и Honeypot Finance, также есть другие протоколы, которые поддерживают высокую эффективность и удобные функции торговли и готовятся к основному сети Berachain, включая BurrBear, который поддерживает капитальную эффективность торговли, объединяя более трех похожих по цене базовых активов ###, подобно Curve Finance (, агрегатор ликвидности OogaBooga и кросс-чейн абстрактный торговый протокол Shogun.
![Выпуск монеты перед стартом, обсуждение особенностей экосистемы Berachain и обзор ключевых проектов])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-3096dfa14c967823b696102fc9f8e80b.webp(
Ликвидное стекинг
В типичной сети PoS сетевые вознаграждения распределяются между валидаторами, которые владеют определенным количеством токенов и участвуют в операциях узлов. Таким образом, если у сети нет структуры авторизации для нативных токенов, обычные пользователи, не управляющие узлами, не смогут получить сетевые вознаграждения.
Чтобы решить эту проблему, протоколы ликвидного стекинга распределяют вознаграждения, принимая стекинг нативных токенов и делегируя узлы, позволяя обычным пользователям участвовать в стекинге сети. Эти протоколы также будут выпускать LP токены для стекингующих, как доказательство того, сколько нативных токенов они имеют, тем самым увеличивая ликвидность экосистемы. Благодаря этим функциям протоколы ликвидного стекинга стали ключевой инфраструктурой сетей PoS.
В отличие от этого, хотя для работы узлов Berachain требуется 69,420 $BERA, их структура такова, что когда поставщики ликвидности вносят токены ликвидности, полученные от экосистемного протокола, в Berachain, они получают сетевые вознаграждения, рассчитанные в $BGT, а также проценты за предоставление ликвидности. Таким образом, помимо различий в методах и порядке, Berachain в основном встроил ликвидное стекинг в сетевой протокол.
Хотя для работы узлов Berachain в основной сети требуется 250 000 $BERA, структура Berachain предназначена для распределения наград $BGT и процентов среди поставщиков ликвидности, поэтому, помимо различий в методах и порядке, Berachain по сути встраивает ликвидное стекинг в сетевой протокол.
Однако в Berachain существующие протоколы могут предоставлять вознаграждения и получать право голоса только в сотрудничестве с валидаторами, или, как показывают Kodiak и Honeypot Finance, создавая самодостаточную модель флайвера для запуска своих ликвидных пулов, управляя собственными узлами.
В этом контексте ликвидный стейкинг-протокол Berachain предоставит право голоса на определение эмиссии токена $BGT) и возможность его реализации. Это позволяет экосистемным проектам Berachain интегрировать ликвидированные $BGT в свои механизмы протокола без необходимости согласовывать с валидаторами или узлами. Другими словами, это облегчает экосистемным протоколам внедрение структур, тесно интегрирующих механизм PoL.
( Инфракрасный
Infrared - это ликвидный стейкинг-протокол, который был совместно инкубирован Kodiak в рамках программы "Build a Bera" от Berachain.
Хранилища, работающие на Infrared, могут принимать LP токены из ликвидных пулов, генерируя процентную ставку $BGT, одновременно работая как сетевые узлы. Когда пользователи вносят LP токены в эти хранилища, Infrared будет использовать эти токены для генерации $BGT, а пользователи смогут получить $iBGT), эквивалентный количеству внесённых LP токенов, уже ликвидированных в $BGT###.
Пользователи могут использовать полученный $iBGT следующими способами:
Таким образом, Infrared, преобразуя $BGT в ликвидный токен, сосредотачивает и распределяет вознаграждения, полученные от механизма PoL, среди меньшего числа стейкеров $iBGT, одновременно помогая другим протоколам в экосистеме Berachain интегрировать $iBGT в свои протоколы, обеспечивая их платформы возможностью предлагать своим пользователям более высокую доходность. Кроме того, Infrared также планирует запустить новые функции, позволяющие им одновременно получать и ликвидировать $BERA, необходимые для работы узлов и распределения прибыли.
Лучший пример эффективного использования функции Infrared - это Island Pool от Kodiak, о котором мы также немного упомянули в вышеупомянутой области DEX. После запуска основной сети план Infrared включает в себя запуск Island Pool от Kodiak, который уже работает в тестовой сети (, позволяя пользователям более эффективно использовать CLAMM от Kodiak для $iBGT-фермерства, а полученные $iBGT можно повторно заложить в Infrared или заново внести в Island Pool $iBGT/$BERA от Kodiak для дальнейшего $iBGT-фермерства. Конечно, пользователи также могут выбрать другие варианты внутри экосистемы.
Благодаря взаимосвязанности этого протокола и эффективному экосистемному игровому процессу, Infrared привлекло внимание множества пользователей и в настоящее время принимает наибольшее количество делегирований $BGT в тестовой сети bArtio. Кроме того, многие экосистемные проекты уже сотрудничали с Infrared и планируют запуск различных производных продуктов, показывая, что Infrared станет важнейшей инфраструктурой после запуска основной сети.
В то же время четкие детали о том, как Infrared будет использовать делегированные $BGT для выбора эмиссии $BGT, еще не были опубликованы. Поэтому будет очень важно внимательно следить за тем, будет ли Infrared реализовывать эти процессы децентрализованным образом и кому будут предоставлены права голоса на их хранящиеся $BGT.
![В преддверии выпуска монеты, обсуждение особенностей экосистемы Berachain и обзор ключевых проектов])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-bd6766a4939b4f048591e57df2445590.webp(
) БераПо
BeraPaw также является протоколом ликвидного стекинга, но они не управляют собственными узлами, а работают с различными узлами и ликвидными пулами, зарегистрированными на BeraPaw, и выпускают $LBGT в качестве токена ликвидации $BGT.
Государственный токен BeraPaw - это $PAW, пользователи могут использовать $BGT, принадлежащий BeraPaw, для голосования за то, какие пулы ликвидности должны получать $BGT. Операторы узлов через этот метод распределяют доходы от вознаграждений, полученных от ставки $BGT, среди держателей $LBGT.
Структура, используемая BeraPaw, разделяет использование токена $BGT на два токена: $LBGT и $PAW, 1( для получения вознаграждений и 2) для голосования за пул эмиссии $BGT. Благодаря этой структуре пользователи и протоколы, использующие токены $PAW для голосования за эмиссию $BGT, могут осуществлять большее право голоса с относительно меньшим капиталом. Таким образом, протоколы, стремящиеся к первоначальной ликвидности в экосистеме Berachain, могут активно использовать $PAW для получения наград $BGT для своих ликвидных пулов.
Выше представлены два ликвидных стейкинговых протокола, которые готовятся к официальному запуску на Berachain. Хотя эти протоколы не только предоставляют больше производных продуктов, но и предлагают пользователям больше возможностей, это также делает экосистему более сложной. В сети Berachain власть и статус узлов будут пропорциональны количеству делегированного $BGT, а ликвидные стейкинговые протоколы, предоставляющие функции ликвидации $BGT, ожидается, что будут приняты многими пользователями и протоколами, став основой инфраструктуры.
![В преддверии выпуска монеты, обсуждение особенностей экосистемы Berachain и обзор ключевых проектов]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-6463e8a766cb09fe58897f7a28a6877e.webp)
Заем
Berachain также имеет родной кредитный протокол BEND, который предлагает следующие функции:
В отличие от типичных кредитных соглашений, BEND имеет две заметные особенности: 1)$HONEY не может использоваться в качестве залога, 2($WBTC и $WETH не приносят процентов на депозит, но при заимствовании $HONEY начисляются $BGT бонусы.
С помощью этой структуры BEND усиливает трехуровневую экономическую структуру Berachain, создавая основной процент для $HONEY, одновременно увеличивая спрос на заимствование через $BGT и обогащая ликвидность экосистемы. Пользователи также могут повторно заимствовать $