Анализ рынка криптовалют и подарочных монет на春节

С приближением Китайского Нового года крипторынок также встретил "Подарочные монеты". Общая рыночная капитализация вернулась к 968,8 миллиарда долларов, изменив трехмесячную боковую тенденцию. Данные показывают, что за последние 7 дней BTC вырос на 14,01% и уже 5 дней стабильно держится на уровне 20000 долларов.

Чтобы исследовать, существует ли в крипторынке аналогичный "Подарочным монетам" тренд и как долго он продолжается, мы проанализировали рыночные данные BTC за последние 5 лет и данные некоторых популярных токенов за последние 3 года в период празднования Китайского Нового года, и пришли к следующим выводам:

1. BTC на протяжении последних 5 лет во время празднования Весны всегда демонстрировал "Подарочные монеты", минимальный рост составил около 5%, максимальный рост превысил 16%. Ожидается, что в этом году вероятность появления "Подарочных монет" для BTC во время празднования Весны очень велика.

2. В день кануна Нового года покупка BTC дает наивысшую среднюю доходность при продаже в любой другой день, достигая 9.4%. Покупка до четвертого дня нового года также обеспечивает среднюю доходность более 6.7% при продаже в любой день после. Однако покупка после пятого дня нового года приводит к значительному снижению средней доходности до ниже 2%, что существенно увеличивает вероятность убытков.

3. Среднедневная максимальная амплитуда BTC во время праздника Весны соответствует обычному уровню, не демонстрируя меньшей амплитуды и большего роста. На четвертый день, на одиннадцатый день нового года и на двенадцатый день нового года среднедневная максимальная амплитуда превышала 7%, колебания за день были значительными.

4. В период празднования китайского Нового года в 2019 и 2020 годах доля прибыльных чипов BTC увеличилась примерно на 15 процентных пунктов. С 2 по 4 день нового года доля прибыльных чипов увеличилась значительно.

5. За последние 3 года средняя доходность 10 популярных активов, купленных на открытии в канун Нового года и проданных на закрытии шестого дня, составляет около 16,79%. Если держать до закрытия четырнадцатого дня, средняя доходность составляет около 20,01%. Однако популярные активы имеют высокую волатильность, и некоторые активы все еще имеют риск убытков в период празднования Китайского Нового года.

Анализ доходности BTC в период праздника Весны

За последние 5 лет BTC колебался в течение 7 дней до кануна Нового года, но в течение Китайского Нового года ( с кануна до 14 дня первого месяца ) года он всегда рос, минимальный рост составил около 5%. Из них в 4 года рост превысил 10%, максимальный рост составил более 16,5%.

В день перед Новым годом покупка BTC приносит наивысшую среднюю доходность при продаже в любой другой день, достигая 9,4%. Покупка до четвертого дня после Нового года также дает среднюю доходность более 6,7% при продаже в любой последующий день. Однако покупка после пятого дня после Нового года приводит к значительному снижению средней доходности, которая не превышает 2%, и в некоторые моменты существует высокая вероятность значительных убытков после покупки.

С точки зрения времени продажи, независимо от того, в какой день была сделана покупка, средняя доходность от продажи в Четвертый день нового года была наивысшей и составила около 7,3%. Средняя доходность от продажи в Пятый, Шестой и Восьмой дни нового года также была высокой, около 6,8%.

В целом, за последние 5 лет наивысшая средняя доходность торговой стратегии наблюдается при покупке на открытии в канун Нового года и продаже на закрытии восьмого числа, средняя доходность составляет около 13,3%. Также есть 12 торговых стратегий с 5-летней средней доходностью более 10%. Однако, если покупать после шестого числа, из 45 торговых стратегий 23 имеют отрицательную среднюю доходность, вероятность убытка составляет 51%.

Следует обратить внимание, что в период春节 среднедневная максимальная амплитуда колебаний BTC была сопоставима с обычными значениями и не продемонстрировала меньшей амплитуды. В частности, среднедневная максимальная амплитуда колебаний на четвертый, одиннадцатый и двенадцатый день нового года превысила 7%, что указывает на значительную волатильность. В первый, пятый и десятый дни нового года среднедневная максимальная амплитуда колебаний была ниже 5%, что свидетельствует о относительной стабильности.

Что касается доли прибыльных чипов, в период春节 2018 и 2022 годов рост был незначительным, составив всего около 4 процентных пунктов. В 2019 и 2020 годах рост был значительным, увеличившись примерно на 15 процентных пунктов. В целом, с второго по четвертый день нового года наблюдается заметный рост доли прибыльных чипов.

Анализ рыночной ситуации популярных токенов на春节

Мы выбрали 52 популярных актива с недавним ростом и высоким объемом поиска, из которых 10 были выбраны в качестве образца для анализа. За последние 7 дней цена этих активов выросла на 7%-200%, средний рост составил примерно 34%.

Данные показывают, что за последние 3 года средняя доходность этих 10 популярных активов, купленных в вечер последнего дня года и проданных на шестой день нового года, составляет около 16,79%. В частности, в 2020 году средняя доходность составила 9%, в 2021 году - 15%, в 2022 году - 21%, что демонстрирует тенденцию к ежегодному росту.

Если продать в конце 14-го дня года, средняя доходность за 3 года составит около 20,01%. В 2020 году она достигала 37%, в 2021 году около 19%, в 2022 году 16%, что свидетельствует о тенденции к снижению.

Активы MANA, GALA, SAND и SHIB получили положительный доход в обеих торговых режимах. Активы ETH, HNT, SOL, XRP, CVX и FXS имеют отрицательный доход в одном из режимов. В целом, стабильность популярных активов "Подарочные монеты" не высока.

10 образцов популярных активов за последние 3 года в период праздника Весны имели среднее максимальное колебание в день около 13,27%, что примерно в 2,5 раза больше, чем у BTC. Среди них FXS, GALA и SAND имеют среднее максимальное колебание более 18%, что значительно выше, чем у других активов. Это показывает, что волатильность популярных активов явно выше, чем у BTC, и инвестиционный риск также может быть выше.

В заключение, шифрование активов в период весны традиционно сопровождается "Подарочными монетами", но производительность различных активов различна. Доходность BTC довольно стабильна, в то время как доходность популярных токенов может быть выше, но и колебания также больше. Инвесторам необходимо взвесить риски и доходность, разумно участвуя в рынке.