Машина Oracle: поиск недооцененных высокорослых сегментов для второй кривой роста

Введение

Машина Oracle является механизмом услуги в системе блокчейн, предназначенным для внедрения данных вне цепи в смарт-контракты и является одним из краеугольных камней мира блокчейн. С точки зрения первых принципов, основные конкурентные преимущества проектов Машина Oracle проявляются в следующих четырех аспектах: полнота и достоверность получения данных, получение эксклюзивных данных и захват их ценности, безопасность и децентрализация механизма проверки, эффективность передачи и надежность сети.

Конкурентное преимущество: полнота и надежность получения данных

Проще говоря, полноценная платформа Машина Oracle должна иметь достаточное количество узловых поставщиков, чтобы предоставить большое количество данных для верификации. Например, в проекте Chainlink в настоящее время более 100 поставщиков данных, включая несколько известных платформ данных. Множество поставщиков данных может снизить риск единой точки отказа. В то же время, эти платформы данных пользуются высоким авторитетом в отрасли, а предоставляемые данные проходят строгую верификацию, что обеспечивает их точность и надежность.

Конкурентное преимущество 2: получение эксклюзивных данных и захват ценности

С точки зрения сектора DeFi, типы данных, которые могут предоставить Машина Oracle, в целом схожи, различия заключаются в некоторых высокоструктурированных показателях: некоторые Машины Oracle могут находить поставщиков данных, тогда как некоторые Машины Oracle не могут найти поставщиков. Эксклюзивные данные являются одной из главных точек роста для развития Машины Oracle, и все больше конфиденциальных данных может передаваться через Машины Oracle в режиме точка-точка.

Конкуренция три: безопасность и децентрализация механизма проверки

Механизм верификации является核心 Машина Oracle, различные проекты используют разнообразные агрегирующие алгоритмы (, такие как медиана, вес репутации, взвешенное по времени среднее и т.д. ), чтобы адаптироваться к конкретным типам данных и требованиям сценариев.

Конкурентоспособность четыре: Эффективность передачи и устойчивость сети

После решения множества вопросов, связанных с количеством, качеством и проверкой источников данных, последним важным этапом является передача данных. Поскольку Машина Oracle в основном используется в DeFi, она требует передачи данных в реальном времени, чтобы гарантировать точность цен на сделки. В то же время, при колебаниях сети блокчейн, Машина Oracle должна сохранять своевременность передачи данных.

В заключение, Машина Oracle в основном выполняет функции интеграции, проверки и передачи данных. Кроме технического аспекта, долгосрочное развитие проектов Машины Oracle также зависит от проектирования механизмов, особенно от разумной системы токенов, которая может эффективно стимулировать участие узлов и рост экосистемы. Эти факторы совместно формируют конкурентную модель Машины Oracle.

Машина Oracle для DeFi сектора важность не вызывает сомнений, кредитные протоколы, протоколы стейкинга и деривативные биржи нуждаются в большом количестве взаимодействия с Машиной Oracle для получения актуальных данных о активах. Среди них кредитные протоколы являются основными пользователями данных Машины Oracle, кредитные протоколы должны в реальном времени получать рыночные цены на залоговые активы, чтобы вычислить коэффициент залога и инициировать ликвидацию. Например, некоторые ведущие кредитные протоколы уже имеют достаточно большой объем управления активами, и получение цен с единственной биржи напрямую через API может привести к рискам централизации данных, поэтому они, как правило, используют услуги по кормлению цен от Машины Oracle.

Однако потенциал применения Машины Oracle далеко не ограничивается финансовыми транзакционными данными. Теоретически, данные о ценах на недвижимость, данные датчиков, биомолекулярные данные и другие типы оффчейн данных могут быть загружены через Машину Oracle на блокчейн для активации торгов с соответствующими активами. Это указывает на наличие нескольких поднаправлений в области Машины Oracle, находящихся на потенциально быстрорастущей стадии.

Для более полного понимания Машины Oracle в этой статье будет проведен анализ по пяти аспектам: ее истории развития, рыночному объему, основным проектам, вторым кривым роста и специализированным машинам Oracle.

Один. Развитие Машины Oracle.

2014 и ранее

Децентрализованный проект предсказаний позволяет пользователям ставить цифровые активы на результаты реальных событий. Спрос на Машину Oracle начинает проявляться.

Этап 2015-2016

Сооснователь Ethereum предложил концепцию Машины Oracle, подчеркивая её ключевую роль в получении внешних данных для смарт-контрактов. В 2015 году была запущена децентрализованная служба Машины Oracle, поддерживающая смарт-контракты Ethereum в получении внешних данных. В том же году был запущен основной сетевой Ethereum.

Этап 2017-2018

Некоторый проект Машина Oracle был основан в 2017 году, предложив концепцию децентрализованной сети Машин Oracle (DON), направленной на решение проблемы единичной точки отказа. Децентрализованные финансы (DeFi) еще не взорвались, спрос на Машины Oracle в основном сосредоточен на простых вызовах данных.

Этап 2019-2021

Лето DeFi 2020 года пришло, Машина Oracle как самый важный поставщик внешних данных для DeFi предоставляет услуги по ценообразованию для децентрализованных приложений. В связи с爆发ом спроса несколько проектов Машина Oracle были запущены, и конкуренция начала проявляться.

этап 2022-2023

Рынок DeFi входит в период коррекции, но Машина Oracle продолжает инновации. Межсетевое взаимодействие и модульные блокчейны становятся отраслевыми тенденциями, услуги Машины Oracle расширяются на многоцепочные и многофункциональные сценарии. Один из ведущих проектов Машины Oracle запустил протокол межсетевого взаимодействия (CCIP), поддерживающий межсетевую передачу данных и взаимодействие смарт-контрактов. Другой проект, сосредоточенный на финансовых данных, запустил основную сеть Машины Oracle, привлекая внимание ряда традиционных финансовых учреждений.

этап 2024-2025

Машина Oracle услуги расширяются от DeFi до игр, NFT, страхования и других областей. Приложения DePIN начинают проявлять больший спрос на IoT Машина Oracle. AI в сочетании с Машиной Oracle исследует новые сценарии автоматического выполнения смарт-контрактов.

Два, размер рынка Машины Oracle

Поскольку в настоящее время отсутствуют авторитетные прогнозные данные, специально касающиеся будущего роста Машины Oracle, в данной статье предпринята попытка косвенно вывести потенциальный объем рынка Машины Oracle через рост ее целевой аудитории — сектора DeFi.

Согласно историческим данным, к концу 2024 года общая рыночная капитализация проектов Машина Oracle составит 10,55 миллиарда долларов США, что составляет 11,8% от общей рыночной капитализации DeFi (912,68 миллиарда долларов США ). По сравнению с началом 2021 года, когда рыночная капитализация Машины Oracle составляла более 25% от DeFi, этот показатель значительно снизился. Основная причина этих изменений заключается в том, что новые модели, такие как повторное залогование, расширили границы индустрии DeFi, но по сравнению с другими установленными сегментами DeFi необходимость Машины Oracle остается стабильной.

На основе прогнозов одной консалтинговой компании по рынку DeFi, совокупный годовой темп роста с 2025 по 2030 год составит около 53%, а рыночная капитализация в 2030 году достигнет 2,310 миллиардов долларов (. В данной статье вводятся два гипотетических сценария: "стабильная доля" и "уменьшающаяся доля" для оценки объема рынка Машина Oracle:

●Оптимистичный сценарий: если рынок Машина Oracle сможет сохранить 10% от рынка DeFi, то к 2030 году он достигнет 231 миллиарда долларов.

●Нейтральный сценарий: если рынок Машина Oracle останется на уровне 6-8% от рынка DeFi, то к 2030 году он составит 138-184 миллиарда долларов.

Данная модель прогнозирования использует способ "доля рынка × общая рыночная капитализация DeFi" для расчета потенциальной рыночной капитализации Машина Oracle, что не только отражает зависимость от роста DeFi, но и учитывает тенденцию к замедлению независимого темпа роста отрасли Машина Oracle по сравнению с DeFi.

![Недооцененные высокорослые сектора: поиск второй кривой роста Машины Oracle])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-ec54c58adca38d7e38b6f23c4f0d01fe.webp(

Три. Основные проекты в области Машины Oracle

В настоящее время положение в индустрии Машин Oracle можно описать как доминирование одной компании. По капитализации токенов и общему защищенному значению TVS), один из ведущих проектов является абсолютным лидером в этой области. По состоянию на март 2025 года, TVS этого проекта составляет 31 миллиард долларов, что составляет 53,3% от общего TVS в области Машин Oracle, а капитализация токенов составляет 9,6 миллиардов долларов, что составляет 76,9% от общей капитализации в области Машин Oracle. Кроме этого проекта, несколько других проектов также занимают свою нишу в области Машин Oracle благодаря своим преимуществам в низкой задержке, механизмах верификации и получении данных.

( 3.1 Некоторый ведущий проект Машина Oracle

Этот проект является абсолютным лидером в области Машины Oracle, основан в 2017 году и является одним из первых проектов Машины Oracle. Проект предоставляет услуги по кормлению цен )Data Feed###, автоматизации (Automation), проверяемым случайным функциям (VRF), межсетевым операциям (CCIP) и т.д. В 2024 году, с точки зрения структуры доходов, доходы от услуг кормления цен составляют наибольшую долю доходов проекта, составляя 95% от накопленного дохода, а основными клиентами являются протоколы DeFi; доходы от остальных трех видов услуг составляют в сумме 5%. Доля доходов от услуг автоматизации и межсетевых услуг составляет по 2%, а доля доходов от услуг генерации случайных чисел составляет менее 1%.

(# 3.1.1 Услуга выставления цен

Ценовые данные являются одной из самых традиционных услуг Машины Oracle. Будучи одним из первых децентрализованных проектов Oracle, сервис ценовых данных этого проекта не получает цены напрямую из сторонних API, а использует подход с узлами данных для получения информации. Например, для получения реальной цены ETH/USDT с одной из платформ кредитования, запрос на транзакцию пользователя в сети запустит смарт-контракт, который вызовет услуги Машины Oracle для получения актуальных ценовых данных. Машина Oracle не получает информацию напрямую из единственного источника данных, а использует несколько независимых узлов для получения информации от нескольких качественных агрегаторов данных, которые затем агрегируют и очищают эти данные локально перед отправкой в сеть.

Затем агрегированное соглашение снова отфильтровывает и усредняет данные, сообщаемые всеми узлами, чтобы получить окончательную цену на цепочке для вызова смарт-контрактов. В этом процессе узлы Машины Oracle состоят из независимых операторов. После использования этих ценовых данных кредитные платформы будут платить токены сети Машины Oracle в качестве платы за услуги через смарт-контракты.

![Недооцененный высоко растущий сектор: поиск второй кривой роста Машина Oracle])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-a67fb6fddef0bc2793b916d41f54c964.webp###

(# 3.1.2 Автоматизация

Автоматизация является еще одним важным источником дохода для этого проекта. В 2021 году проект выпустил сервис автоматизации торговли Keeper. Keeper — это внешний счет )EOA###, который может инициировать выполнение смарт-контракта на основе заранее определенных условий при определенных экономических стимулах. Keeper использует офлайн-вычисления для выполнения тех же функций смарт-контракта, что и в сети. Как только возвращаемое значение функции равно true, Keeper инициирует транзакцию в сети, вызывая функцию смарт-контракта в сети. В практическом применении Keeper может использоваться для автоматического выполнения операций при срабатывании определенных событий, таких как создание NFT, ребалансировка ликвидности, агрегирование доходов и погашение кредитов и т. д. Keeper также является самым важным продуктом проекта в эпоху Automation 1.0.

В 2024 году этот проект выпустил Automation 2.0. Automation 2.0 вводит криптографический консенсус в децентрализованные вычисления вне цепи, перемещая дорогостоящую проверку вычислений из блокчейн-сети в сеть вне цепи. Разработчики могут повысить время работы своих dApps, снизить затраты и упростить пользовательский опыт. Сэкономленные Gas-расходы и повышение вычислительной производительности заставят больше разработчиков выбрать решение Automation 2.0.

(# 3.1.3 Кросс-цепочные протоколы

В 2021 году этот проект выпустил протокол межсетевой совместимости )CCIP###, который является новым открытым стандартом для межсетевых протоколов. Этот протокол предоставляет разработчикам смарт-контрактов универсальную инфраструктуру с вычислительными возможностями, позволяющую передавать данные и команды смарт-контрактов через различные блокчейн-сети. CCIP станет основным протоколом для различных межсетевых услуг, включая программируемые мосты токенов, которые позволяют пользователям безопасно и эффективно перемещать токены в любую блокчейн-сеть и обладают масштабируемостью.

Например, если активы пользователя в размере 1,000 USDT ожидают перехода с Sui на Solana, ключевым моментом является то, что кросс-чейн мост может подтвердить, что у этого пользователя действительно есть 1,000 USDT на цепочке Sui. Эта Машина Oracle сеть благодаря своей обширной и децентрализованной сети узлов обладает большими преимуществами в области кросс-чейн верификации и передачи данных, что очень подходит для таких сценариев кросс-чейн с высокими требованиями безопасности.

![Недооцененные высокорослые ниши: поиск Машина Oracle второго роста