BTCFi'yi Kapsamlı Olarak İnceleme: Lending'den Staking'e, Kendi Mobil Bitcoin Bankanızı Kurun

Bitcoin'in finansal piyasalardaki konumu giderek güçlenirken, BTCFi( Bitcoin finans) alanı hızla kripto para inovasyonunun ön saflarına yerleşmektedir. BTCFi, Bitcoin'e dayalı bir dizi finansal hizmeti kapsamaktadır; bu hizmetler arasında borç verme, staking, ticaret ve türevler yer almaktadır. Bu makalede, BTCFi'nin birçok anahtar alanı derinlemesine analiz edilmekte, stabilcoinler, borç verme hizmetleri, staking hizmetleri, yeniden staking hizmetleri ve merkezi ile merkeziyetsiz finansın birleşimi ele alınmaktadır.

BTCfi Alanı Genel Görünümü

BTCFi, mobil bir Bitcoin bankası gibi çalışarak, Bitcoin etrafında dönen bir dizi finansal faaliyettir. CryptoCompare ve CoinGecko verilerine göre, 2023 yılında BTCFi pazarının büyüklüğü yaklaşık 10 milyar USD'ye ulaşmıştır. 2030 yılına kadar BTCFi pazarının 1.2 trilyon USD büyüklüğe ulaşması beklenmektedir. Son on yılda, BTCFi pazarı önemli bir büyüme potansiyeli göstermiştir ve Grayscale, BlackRock ve JPMorgan gibi daha fazla kurumsal katılımı çekmiştir.

Kurumsal yatırımcıların katılımı, yalnızca büyük miktarda fon akışı sağlamakla kalmayıp, piyasa likiditesini ve istikrarını artırmakta, aynı zamanda piyasanın olgunluğunu ve düzenliliğini de yükselterek BTCFi pazarına daha yüksek bir tanınma ve güven kazandırmaktadır.

BTCFi Yarışma Segmentasyonu

1. Stablecoin stabil coin yarışı

Stablecoin, değeri istikrarlı tutmayı amaçlayan bir kripto para birimidir. Genellikle, fiyat dalgalanmalarını azaltmak için yasal para birimleri veya diğer değerli varlıklarla bağlantılıdır. Stablecoin, rezerv varlıklar tarafından desteklenerek veya algoritmik olarak arz miktarını ayarlayarak fiyat istikrarı sağlar ve ticaret, ödemeler ve uluslararası para transferleri gibi durumlarda yaygın olarak kullanılır.

Merkeziyet derecesine göre sınıflandırıldığında, merkezi stabil coinler ( USDT, USDC, FDUSD ile temsil edilir ), ve merkeziyetsiz stabil coinler ( DAI, FRAX, USDe ile temsil edilir ). Teminat türüne göre sınıflandırıldığında, fiat/gerçek varlık teminatı, kripto varlık teminatı ve yetersiz teminat olarak ayrılabilir.

BTC ekosisteminde dikkat çekici olan stabilcoin projeleri, esasen merkeziyetsiz stabilcoinlerdir ve bunlar şunları içerir:

• Bitsmiley Protocol: BTC ekosisteminin ilk yerel stablecoin projesi
• Bamk.fi(NUSD): Bitcoin L1 üzerindeki sentetik dolar
• Yala Labs: Aşırı teminatlı stabilcoin $YU
• BTU: Bitcoin ekosistemindeki ilk merkeziyetsiz stablecoin projesi
• Satoshi Protokolü: BTC ekosisteminin ilk CDP stabilcoin protokolü

2. Lending alanı

Bitcoin Kredisi ( BTC Lending ), Bitcoin'i teminat olarak kullanarak kredi elde etme veya Bitcoin'i ödünç vererek faiz kazanma finansal hizmetidir. Borçlu, Bitcoin'i kredi platformuna yatırır, platform Bitcoin'in değerine göre kredi sağlar, borçlu faiz öder, ödünç veren ise kazanç elde eder.

BTC Lending'deki teminat kredileri, geleneksel finansal alandaki konut ipoteklerine benzer. Eğer borçlu temerrüde düşerse, platform teminat olarak gösterilen Bitcoin'i kredi geri almak için açık artırmaya çıkarabilir. Platform genellikle teminat oranını kontrol etme, ek teminat talep etme, zorla tasfiye gibi risk yönetim önlemleri almaktadır.

Ana projeler şunlardır:

• Liquidium: Bitcoin üzerinde çalışan P2P kredi protokolü
• Shell Finance: BTC L1 tabanlı stabilcoin protokolü

3. Staking alanı

( Staking, genellikle güvenli ve istikrarlı getirilerle tanınır. Token'ları stake ettiğinde, kullanıcılar genellikle kilitli coin'leri karşılığında belirli erişim hakları, ayrıcalıklar veya ödül token'ları alırlar.

Ana projeler:

• Babylon: Bitcoin staking protokolü, Bitcoin ana ağında Bitcoin kilitleyerek diğer POS tüketim zincirlerine güvenlik sağlamak için gerçekleştirilebilir.

![BTCFi'yi Kapsamlı İnceleme: Lending'den Staking'e, Kendi Mobil Bitcoin Bankanızı Kurun])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-5a2b839d69aad511862449ed31e05391.webp(

) 4. Restaking pisti

ReStaking, likit staking token varlıklarının başka ağlar ve blok zincirlerdeki doğrulayıcılara stake edilmesi anlamına gelir; böylece daha fazla gelir elde edilirken, yeni ağların güvenliğini ve merkeziyetsizliğini artırma eylemine de yardımcı olur.

Ana projeler:

• Chakra: Yenilikçi Modüler Ödeme Altyapısı
• Bedrock: Çoklu Varlık Likidite Yeniden Teminatlandırma Protokolü

![BTCFi'nin Kapsamlı İncelemesi: Lending'den Staking'e, Kendi Taşınabilir Bitcoin Bankanızı Kurun]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-4f11bf9081e7a26f233662a6536eae41.webp(

) 5. Merkeziyetsiz Yönetim

wBTC'nin arkasındaki BitGO'nun wBTC kontrolünü devretme duyurusuyla birlikte, piyasada WBTC'nin güvenliği hakkında tartışmalar arttı. Yeni merkeziyetsiz saklama çözümleri şunları içermektedir:

• tBTC: BTC'den ETH'ye köprüleme sırasında tBTC üretmeyi düşünebilirsiniz.
• FBTC: Tam zincir yeni sentetik varlık, BTC ile 1:1 sabitlenmiş
• dlcBTC: Bitcoin'ın Ethereum üzerindeki teminatsız sözleşmesi

![BTCFi'yi Kapsamlı İnceleme: Lending'den Staking'e, Kendi Mobil Bitcoin Bankanızı Kurun]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-6287248a2cf9eb242a43cb204942b855.webp(

) 6. CeDeFi

CeDeFi, merkezi finans ### CeFi ( ve merkeziyetsiz finans ) DeFi ( özelliklerini birleştiren bir finansal hizmettir. Ana projeler şunlardır:

• Solv Protocol: birleşik Bitcoin likidite matrisine
• Bouncebit: BTC Restaking zinciri, CeDeFi ürün tasarımına sahip
• Lorenzo protocol: Babylon tabanlı BTC likidite finans katmanı

![BTCFi'nin Kapsamlı İncelemesi: Lending'den Staking'e, Kendi Mobil Bitcoin Bankanızı Kurun])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-2232551798b56462cb934d06e372e993.webp(

) 7. DEX AMM Takas

Bitcoin ekosistemindeki DEX gelişimi görece geri kalmış durumda, ana projeler şunlardır:

• Bitflow: Sürdürülebilir BTC getirilerine odaklanmıştır
• Dotswap:BTC ana ağ yerel AMM DEX
• Unisat AMM Swap: Ordinals ve brc-20 cüzdan uygulamalarına odaklanıyor.

![BTCFi'nin Kapsamlı İncelemesi: Lending'den Staking'e, Kendi Mobil Bitcoin Bankanızı Kurun]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-00422ba97cb9090acfa519db8ded00b2.webp(

Farklı Varlık Sınıflarının Karşılaştırması

BTCFi, ETHFi ve SOLFi'nin güvenlik, getiri oranı ve ekosistem zenginliği açısından karşılaştırmalı analizi yapılmıştır. Genel olarak, BTCFi'nin ETHFi ve SOLFi'ye kıyasla daha büyük bir potansiyele ve gelişim alanına sahip olduğu görülmektedir.

![BTCFi'nin Kapsamlı İncelemesi: Lending'den Staking'e, Kendi Mobil Bitcoin Bankanızı Kurun])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-42c3c5b25c76b99db9f7711224942c97.webp(

Sonuç

BTCFi ekosisteminin sürekli gelişimiyle birlikte, protokoller arasında sağlıklı bir rekabete tanıklık ettik. Bu rekabet, merkeziyetsiz riskleri azaltmanın yanı sıra, tüm BTC ekosisteminin olgunlaşmasını ve çeşitlenmesini teşvik etti. Geleceğe baktığımızda, BTCFi, kripto finans alanında yenilik motoru olarak devam edecek ve Bitcoin ağını daha yüksek düzeyde finansal uygulamalara ve küresel katılıma yönlendirecektir. BTCFi, geleneksel finans ile kripto para dünyası arasında bir köprü olma potansiyeline sahip ve küresel kullanıcılara daha zengin, güvenli ve verimli finansal hizmetler sunmayı hedefliyor.