Від Vault до LiquidityPad: Повноцінне рішення для ліквідності StakeStone

У поточному середовищі, де існує внутрішня конкуренція за ресурси, аероздача вже не є ефективним методом залучення користувачів, а скоріше стала фінансовою грою для крипто-студій і великих гравців на блокчейні. З появою нових токенів, таких як PLUME, одна проблема стає все більш актуальною: як дати звичайним користувачам змогу справедливіше та ефективніше брати участь у вигодах нових екосистем, а не лише бути супутниками великих гравців?

Цікаво, що раніше запущений депозитарій StakeStone офіційно оголосив про оновлення бренду StakeStone Vault на StakeStone LiquidityPad, і перший проект Aria досяг обмеження покупки в 7 мільйонів доларів всього за 9 хвилин.

У контексті епохи багатоланцюгових технологій, кожна нова публічна блокчейн-мережа є унікальною країною, яка терміново потребує капіталу та ресурсів для завершення індустріалізації. StakeStone LiquidityPad насправді виконує роль, схожу на правову структуру VIE: з одного боку, вона з'єднує зрілу фінансову екосистему Ethereum, а з іншого - з'єднує екосистеми нових публічних блокчейн-мереж, допомагаючи новим публічним блокчейнам залучати ресурси на основній мережі Ethereum і повертати надприбутки, отримані після зростання, назад до транзакцій основної мережі Ethereum, ставши важливою інфраструктурою, що з'єднує Ethereum і нові публічні блокчейни.

Проблема ліквідності в епоху багаточанельності

Завдяки хвилі модульності, від концепції багаточейнів Cosmos та Polkadot до розквіту Rollup в епоху Ethereum L2, а також до зусиль таких застосункових ланцюгів, як OP Stack, Arbitrum Nova, Starknet, все більше протоколів та застосунків починають створювати спеціалізовані ланцюги для конкретних потреб. Однак, хоча це різноманіття приносить більше можливостей для екосистеми на ланцюгах, воно також породжує проблему надзвичайно фрагментованої ліквідності.

Особливо з 2024 року ліквідність не лише розподілена на Ethereum та L2, але навіть у нових екосистемах/додатках, що базуються на нових блокчейнах, вона серйозно ізольована. Це явище фрагментації не лише ускладнює операції та досвід користувачів, але й суттєво обмежує подальший розвиток DeFi та децентралізованих додатків.

Для Ethereum та L2, нездатність ліквідності вільно циркулювати призводить до зниження капіталової ефективності; для нових блокчейнів, таких як Plume та Berachain, це означає, що витрати на міграцію та бар'єри для входу досить високі, ефект ліквіднісного острова з 0 до 1 важко подолати, що заважає екологічному розширенню.

У цьому контексті користувачі та розробники з нетерпінням прагнуть, щоб капітал міг ефективно переміщатися через DEX, позики та інші блокчейн-протоколи в будь-якій мережі, розриваючи фрагментацію мережі та покращуючи користувацький досвід. Особливо в нових екосистемах публічних блокчейнів, таких як Plume і Berachain, які знаходяться поза екосистемою Ethereum, можливості отримання прибутку в цих екосистемах часто мають високу привабливість, і користувачі повинні мати можливість легко переміщати активи з Ethereum або інших мереж у ці нові екосистеми, щоб брати участь у їх DeFi-протоколах, ліквідності або інших можливостях отримання прибутку.

Для користувачів, незалежно від способу комбінації, Ліквідність завжди є ключовою. Тому, якщо Ethereum і багатозв'язкова екосистема хочуть продовжувати розширюватися та процвітати, терміново необхідно ефективно інтегрувати розподілені по багатьом ланцюгам і платформам ресурси Ліквідності. Це вимагає створення єдиної технічної структури та стандартів, щоб протистояти "зростанню ентропії", що дозволить багатозв'язковій екосистемі отримати більш широке застосування, Ліквідність та масштабованість.

StakeStone LiquidityPad: Перехід до мережі Ліквідність для всього ланцюга

Продуктова архітектура StakeStone з самого початку була націлена на інфраструктуру ліквідності для всього блокчейну. На початковому етапі через серію Vault продуктів, спрямованих на нові екосистеми публічних блокчейнів, поступово було збудовано основу для їх мережі ліквідності. Як Plume Pre-Deposit Vault, випущений у партнерстві з Plume, так і Berachain StakeStone Vault, створений у співпраці з Berachain, є попередніми спробами StakeStone в різних екосистемних сценаріях.

StakeStone вирішила перетворити свій бренд Vault на StakeStone LiquidityPad. Це не лише еволюція форми продукту, але й ключовий крок від рішення з "точки в точку" до "точки в площину" в мережі ліквідності. Як базова інфраструктура ліквідності для всього ланцюга, StakeStone завжди прагне з'єднати ліквідні активи в основній мережі Ethereum з попитом на ліквідність з нових публічних ланцюгів та екосистеми L2.

StakeStone LiquidityPad є рішенням для налаштування ліквідності в усіх ланцюгах, яке відповідає різноманітним потребам, охоплюючи підтримку ліквідності на всіх етапах життєвого циклу, від холодного запуску до розширення екосистеми:

1. Для проектів, які ще не запустили основну мережу, StakeStone LiquidityPad підтримує залучення ліквідності, необхідної для раннього холодного старту, публікуючи попередній депозитний пул на основній мережі Ethereum.

2. Для проектів, які вже мають запущену основну мережу, StakeStone LiquidityPad підтримує налаштування сховища для певних сценаріїв ліквідності, що допомагає екосистемі проекту досягти швидкого зростання.

Крім того, StakeStone також розширить підтримку більшої кількості основних активів, включаючи, але не обмежуючись, ETH, WETH, WBTC, USDT, USDC тощо.

Завдяки оновленню StakeStone LiquidityPad, StakeStone не лише надає більш гнучкі інструменти для нових публічних блокчейнів та L2, але й будує більш ефективну мережу ліквідності для всього ланцюга. Незалежно від підтримки ліквідності від холодного старту до зрілого етапу, чи інтеграції ресурсів у кросчейн екосистемі, LiquidityPad покликаний стати ключовою ланкою для циклу ліквідності в ланцюгу.

StakeStone повна ланцюгова ліквідність

Основна цінність StakeStone LiquidityPad полягає не лише в вирішенні проблеми ізоляції ліквідності нових публічних блокчейнів та додатків, а й у формуванні "всебічного ліквідного маховика" завдяки його унікальному механізму, що об'єднує багатократні активи доходу та повторне вивільнення ліквідності.

Користувачі, які вносять активи через StakeStone LiquidityPad, отримують LP Token, які є не лише証券ними документами в екосистемі нових блокчейнів, але й ключем до множинних доходів. Внесені активи безпосередньо беруть участь у винагородах за ліквідність нових блокчейнів, а також у аеропортах токенів управління. Одночасно автоматизовані стратегії StakeStone допомагають користувачам ефективно захоплювати ці місцеві доходи.

Крім того, LP Token має високу фінансову комбінованість, користувачі можуть безперешкодно підключатися до DeFi фінансових установ на Ethereum, що подальше розкриває потенціал ліквідності. Цей механізм не лише дозволяє активам користувача повторно використовуватися в кількох екосистемах, максимізуючи прибуток, але й суттєво знижує бар'єри для входу в нові екосистеми.

Під впливом множинних доходів утворився позитивний ефект маховика: більше користувачів залучається → більше ліквідності вливається → прискорений розвиток нової екосистеми → підвищення вартості активів, що генерують дохід → залучення ще більшої кількості користувачів.

З підвищенням StakeStone LiquidityPad, він може краще з'єднувати нові екосистеми, що перебувають на стадії холодного запуску, з зрілими екосистемами в різних сценаріях доходу, допомагаючи новим публічним блокчейнам залучати кошти для холодного запуску та повертаючи надприбутки на зрілий ринок.

Цей механізм динамічної адаптації підвищує компаундуючу здатність доходу активів, зміцнюючи ринкову адаптивність та конкурентоспроможність StakeStone LiquidityPad. У контексті змагання в епоху багаточинності, StakeStone LiquidityPad має потенціал стати ключовим інструментом для побудови ліквідних нішевих активів та процвітаючої екосистеми на блокчейні.

У майбутньому, з прискореним розширенням багатоланкової екосистеми, StakeStone LiquidityPad має стати ключовим вузлом, що з'єднує нові публічні блокчейни з розвиненими ринками, забезпечуючи користувачів та протоколи більш ефективними та справедливими рішеннями щодо ліквідності. Від "ентропійної" ліквіднісної дилеми до "ліфтового" економічного процвітання, переосмислення інфраструктури ліквідності Web3 є як неминучим шляхом для StakeStone у вдосконаленні теми ліквідності всієї мережі, так і оптимальним рішенням для сприяння зрілості багатоланкової екосистеми.