BTCFi: Mở ra con đường đổi mới tài chính với vốn hóa thị trường Bitcoin một nghìn tỷ.

BTCFi nhằm mục đích xây dựng một hệ sinh thái tài chính phi tập trung trong thị trường Bitcoin trị giá một nghìn tỷ đô la, cho phép người nắm giữ BTC có thể trực tiếp sử dụng các công cụ tài chính liên quan đến Bitcoin như staking, vay mượn, làm thị trường để thu lợi, kích hoạt giá trị thuộc tính tài chính của BTC nhiều hơn.

Năm 2023 là một năm quan trọng cho sự phát triển nhanh chóng của hệ sinh thái Bitcoin. Nhiều loại token, đại diện là BRC20, đã gây ra hiệu ứng tài sản rõ ràng và kích thích sự nhiệt tình của thị trường. Một lý do khác khiến hệ sinh thái Bitcoin có thể phát triển là do câu chuyện của các chuỗi công khai như Ethereum đang dần yếu đi, ngành công nghiệp tổng thể thiếu những chủ đề mới mẻ. Hệ sinh thái Bitcoin cũng đã sao chép lộ trình phát triển của Ethereum, nhưng vấn đề cốt lõi mà nó phải đối mặt là làm thế nào để mở rộng khối mà không phá hủy sự đồng thuận nguyên bản của Bitcoin.

Dữ liệu thống kê cho thấy, tính đến ngày 1 tháng 10, hệ sinh thái Bitcoin đã xuất hiện nhiều lần huy động vốn, với 14 lần huy động công khai, tổng cộng hơn 71 triệu USD. Cơ hội hiện tại của BTCFi nằm ở việc hệ sinh thái Bitcoin vẫn đầy tiềm năng đối với người dùng và nhà đầu tư, chưa hình thành sự độc quyền tài nguyên toàn diện. Phía tài sản không huy động vốn cũng đã xuất hiện nhiều tài sản giao thức như BRC20, ORC20, ARC20, SRC20, CAT20. Chúng ta cần thảo luận về cách thức thực hiện các phương thức mở rộng hiệu quả mà vẫn đảm bảo an toàn cho tài sản.

Giải pháp mở rộng chính của BTCFi

1. Kênh trạng thái: cho phép người dùng thực hiện nhiều giao dịch ngoài mạng chính, chỉ gửi tới mạng chính khi mở hoặc đóng kênh. Trong Bitcoin có các thực hiện như Lightning Network và Ark.

2. Sidechain và Rollup: Sidechain và Rollup rất phù hợp với sự phát triển của hệ sinh thái Bitcoin, có thể thực hiện giao dịch nhanh chóng, hoàn chỉnh Turing và khả năng tương tác. Rollups chuyển các thao tác phức tạp sang Layer2, mạng chính chỉ xác minh chứng nhận được Layer2 gửi lên, từ đó nâng cao khả năng thông lượng.

3. Xác thực khách hàng UTXO+: Xét về tính nguyên thủy và an toàn, phương án UTXO nổi bật hơn. Giao thức RGB là một thực hiện cụ thể của khái niệm này, sử dụng UTXO của Bitcoin như "niêm phong", gắn kết sự thay đổi trạng thái tài sản ngoại chuỗi với UTXO Bitcoin, đảm bảo việc thay đổi trạng thái ngoại chuỗi một cách an toàn.

4. Khối lớn: Như BCH(Bitcoin Cash) đã mở rộng kích thước khối lên 8M thông qua phân tách cứng, nhưng điều này có nghĩa là đã thay đổi sự đồng thuận ban đầu của Bitcoin, có những vấn đề về sự đồng thuận và phát triển sinh thái trong việc hiện thực hóa tầm nhìn BTCFi.

Điều kiện chính để phát triển BTCFi

1. Tính tương tác giữa các chuỗi: Phát triển cầu nối giữa các chuỗi đáng tin cậy, cho phép Bitcoin tham gia vào các ứng dụng DeFi trên các nền tảng hợp đồng thông minh khác.

2. Giải pháp mở rộng lớp hai: Bitcoin lớp hai cần đạt được sự cân bằng giữa phân quyền, an toàn và hiệu quả. Nhóm dự án cần xem xét cách bù đắp sự thiếu hụt về mức độ phân quyền thông qua hiệu ứng của cải.

3. Chức năng hợp đồng thông minh: Cung cấp hỗ trợ hợp đồng thông minh cho Bitcoin thông qua giải pháp lớp hai hoặc chuỗi phụ, giúp nó có thể trực tiếp hỗ trợ chức năng DeFi.

4. Công cụ và cơ sở hạ tầng cho nhà phát triển: Cần có các công cụ và cơ sở hạ tầng hoàn thiện để tạo ra và triển khai ứng dụng BTCFi.

Những thách thức chính mà BTCFi phải đối mặt

1. Giới hạn của giao thức Bitcoin: Thiếu chức năng hợp đồng thông minh tích hợp, cần vượt qua giới hạn của chính giao thức để phát triển ứng dụng BTCFi.

2. Thiếu tính thanh khoản: ngay cả khi sử dụng cầu nối chuỗi chéo để đưa vào các chuỗi khối khác, tính thanh khoản của Bitcoin trong DeFi vẫn thấp hơn nhiều so với các token như Ethereum.

3. Bảo mật cầu chuỗi: Cách đảm bảo tính an toàn của cầu chuỗi, ngăn chặn các rủi ro do tập trung hóa hoặc sự cố kỹ thuật vẫn là thách thức quan trọng.

4. Triển khai oracle phức tạp: Hạn chế kiến trúc Bitcoin dẫn đến việc triển khai dịch vụ oracle trở nên phức tạp hơn, có thể cần phải dựa vào giải pháp lớp hai hoặc chuỗi phụ.

5. Đường phát triển: BTCFi cần phải tìm ra con đường phát triển riêng, không nên chỉ mô phỏng Ethereum. Có thể sẽ tập trung hơn vào các sản phẩm tài chính liên quan đến thanh toán và lưu trữ giá trị, khái niệm PayFi có thể phù hợp hơn với Bitcoin.