آلة أوراكل:寻找第二 ارتفع 曲线的被低估高成长赛道

المقدمة

آلة أوراكل هي آلية خدمة في نظام البلوكشين، تستخدم لإدخال البيانات الخارجية إلى العقود الذكية، وهي واحدة من الأسس في عالم البلوكشين. من منظور المبادئ الأساسية، تتمثل القوة التنافسية الأساسية لمشاريع آلة أوراكل في الجوانب الأربعة التالية: شمولية وموثوقية الحصول على البيانات، الحصول على البيانات الحصرية والتقاط القيمة، أمان آلية التحقق واللامركزية، كفاءة النقل وموثوقية الشبكة.

ميزة تنافسية 1: شمولية وموثوقية الحصول على البيانات

باختصار، تحتاج منصة آلة أوراكل الكاملة إلى وجود عدد كافٍ من مقدمي خدمات العقد، لتوفير كمية كبيرة من البيانات للتحقق منها. على سبيل المثال، يوجد حالياً أكثر من 100 مزود بيانات لمشروع Chainlink، بما في ذلك العديد من منصات البيانات المعروفة. يمكن أن يقلل وجود عدة مزودي بيانات من مخاطر نقطة الفشل الوحيدة. في الوقت نفسه، تتمتع هذه المنصات بسمعة عالية في الصناعة، والبيانات التي تقدمها تم التحقق منها بدقة، مما يضمن الدقة والموثوقية.

القدرة التنافسية الثانية: الحصول على البيانات الحصرية والتقاط القيمة

من منظور مسار DeFi، فإن أنواع البيانات التي يمكن أن توفرها آلة أوراكل بشكل عام متشابهة، ولكن نقاط الاختلاف تكمن في بعض المؤشرات عالية الهيكلة، حيث يمكن لبعض آلات أوراكل العثور على مزودي البيانات، بينما لا يمكن لبعض آلات أوراكل العثور على الموردين. تعتبر البيانات الحصرية نقطة نمو كبيرة في تطور آلات أوراكل، حيث يمكن نقل المزيد من البيانات الخاصة من خلال آلات أوراكل، مما يحقق النقل من نقطة إلى نقطة.

الميزة التنافسية الثالثة: أمان آلية التحقق واللامركزية

آلية التحقق هي جوهر آلة أوراكل، وتستخدم مشاريع مختلفة خوارزميات تجميع متنوعة ( مثل الوسيط، وزن السمعة، ومتوسط الوزن الزمني )، لتناسب أنواع البيانات ومتطلبات السيناريو المحددة.

القدرة التنافسية الرابعة: كفاءة النقل وموثوقية الشبكة

بعد معالجة عدة مشكلات تتعلق بعدد وجودة والتحقق من مصادر البيانات، فإن المرحلة الأخيرة المهمة هي نقل البيانات. نظرًا لأن آلة أوراكل تستخدم بشكل رئيسي في سيناريوهات DeFi، فإن آلة أوراكل تحتاج إلى نقل البيانات في الوقت الحقيقي، لضمان دقة أسعار المعاملات. في الوقت نفسه، عند مواجهة تقلبات في شبكة البلوكشين، يجب على آلة أوراكل ضمان توقيت نقل البيانات.

بناءً على ما سبق، فإن آلة أوراكل تلعب بشكل رئيسي دور تكامل البيانات والتحقق منها ونقلها. بالإضافة إلى البعد الفني، يعتمد التطور طويل الأجل لمشاريع آلة أوراكل أيضًا على تصميم الآليات، وخاصةً آلية تحفيز الرموز المعقولة، التي يمكن أن تحفز بشكل فعال مشاركة العقد ونمو النظام البيئي. تشكل هذه العناصر معًا نموذج القدرة التنافسية لآلة أوراكل.

إن أهمية آلة أوراكل في مجال DeFi لا جدال فيها، حيث تحتاج بروتوكولات الإقراض، وبروتوكولات الرهن، والبورصات المشتقة إلى التفاعل بكثرة مع آلة أوراكل للحصول على بيانات الأصول في الوقت الفعلي. من بين هذه البروتوكولات، تُعتبر بروتوكولات الإقراض هي المُستخدم الرئيسي لبيانات آلة أوراكل، حيث تحتاج بروتوكولات الإقراض إلى الحصول على السعر السوقي للأصول المرهونة في الوقت الفعلي، لحساب نسبة الرهن وتحفيز عمليات التصفية. على سبيل المثال، تمتلك بعض بروتوكولات الإقراض الرائدة نفسها حجم إدارة أصول مرتفع، والحصول على أسعار من بورصة واحدة عبر API يعرضها لمخاطر مركزية البيانات، لذلك يتم استخدام خدمة تغذية الأسعار من آلة أوراكل بشكل عام.

ومع ذلك، فإن إمكانيات تطبيق آلة أوراكل تتجاوز بكثير بيانات التداول المالي. من الناحية النظرية، يمكن تحميل أنواع مختلفة من البيانات خارج السلسلة، مثل بيانات أسعار العقارات، وبيانات المستشعرات، وبيانات الجزيئات الحيوية، عبر آلة أوراكل إلى السلسلة، لتحفيز تداول الأصول المقابلة. وهذا يشير إلى أن هناك عدة اتجاهات فرعية في مجال آلة أوراكل في مرحلة نمو سريعة محتملة.

لفهم آلة أوراكل بشكل شامل، ستتناول هذه المقالة خمسة جوانب: تاريخ تطورها، حجم السوق، المشاريع الأساسية، منحنى النمو الثاني، وآلات أوراكل المتخصصة.

1. تاريخ تطور آلة أوراكل

2014 وما قبله

مشروع سوق التنبؤات اللامركزي يمكّن المستخدمين من رهن الأصول الرقمية على نتائج الأحداث في العالم الحقيقي. بدأت الحاجة إلى آلة أوراكل تظهر.

مرحلة 2015-2016

قدم المؤسس المشارك للإيثيريوم مفهوم آلة أوراكل، مؤكدًا على دورها الرئيسي في حصول العقود الذكية على البيانات الخارجية. في عام 2015، تم إطلاق خدمة آلة أوراكل غير المركزية، والتي تدعم العقود الذكية للإيثيريوم في الحصول على البيانات الخارجية. وفي نفس العام، تم إطلاق شبكة الإيثيريوم الرئيسية.

مرحلة 2017-2018

تم تأسيس مشروع آلة أوراكل معين في عام 2017، حيث تم طرح مفهوم شبكة آلة أوراكل لامركزية (DON)، بهدف حل مشكلة نقطة الفشل الفردية. لم تنفجر المالية اللامركزية (DeFi) بعد، حيث يتركز الطلب على آلة أوراكل بشكل رئيسي على استدعاء البيانات البسيطة.

مرحلة 2019-2021

2020 عام وصول صيف DeFi، حيث تعتبر آلة أوراكل كأحد مقدمي خدمات البيانات الخارجية الأساسين في DeFi، حيث تقدم خدمات التسعير للتطبيقات اللامركزية. بسبب انفجار الطلب، تم إطلاق العديد من مشاريع آلات أوراكل، وبدأت ملامح المنافسة تظهر.

مرحلة 2022-2023

دخل سوق DeFi فترة تعديل، لكن مجال آلات أوراكل يستمر في الابتكار. أصبحت التوافقية عبر السلاسل وسلاسل الكتل المعيارية اتجاهات صناعية، وتوسعت خدمات آلات أوراكل لتشمل سلاسل متعددة ومشاهد متعددة. أطلق مشروع آلات أوراكل رائد بروتوكول التوافقية عبر السلاسل (CCIP)، الذي يدعم نقل البيانات عبر السلاسل والتفاعل مع العقود الذكية. تم إطلاق شبكة رئيسية أخرى متخصصة في بيانات التمويل، مما جذب العديد من المؤسسات المالية التقليدية للمشاركة.

مرحلة 2024-2025

آلة أوراكل خدمات من DeFi تمتد إلى الألعاب وNFT والتأمين وغيرها من المجالات. بدأت تطبيقات DePIN في زيادة الطلب على آلة أوراكل للإنترنت من الأشياء. الجمع بين الذكاء الاصطناعي وآلة أوراكل، لاستكشاف سيناريوهات جديدة لتنفيذ العقود الذكية تلقائيًا.

٢. حجم سوق آلة أوراكل في مسار السباق

نظرًا لعدم وجود بيانات توقعات موثوقة حول نمو آلة أوراكل في الوقت الحالي، تحاول هذه المقالة استنتاج حجم السوق المحتمل لآلة أوراكل بشكل غير مباشر من خلال نمو قطاع DeFi الذي تخدمه.

من البيانات التاريخية، بحلول نهاية عام 2024، ستكون القيمة السوقية الإجمالية لمشاريع آلة أوراكل 10.55 مليار دولار، تمثل 11.8% من القيمة السوقية الإجمالية لـ DeFi البالغة (912.68 مليار دولار ). بالمقارنة مع أوائل عام 2021، كانت القيمة السوقية لآلة أوراكل تمثل أكثر من 25% من DeFi، وقد انخفضت هذه النسبة بشكل ملحوظ. السبب الرئيسي وراء هذا التغيير هو أن أنماط جديدة مثل إعادة الرهن قد وسعت حدود صناعة DeFi، لكن مقارنةً مع القطاعات الفرعية الأخرى الثابتة في DeFi، لا تزال "ضرورة" آلة أوراكل ثابتة.

استنادًا إلى توقعات إحدى شركات الاستشارات لسوق DeFi، فإن معدل النمو السنوي المركب المتوقع للفترة من 2025 إلى 2030 يبلغ حوالي 53%، ومن المقدر أن تصل القيمة السوقية إلى 231 مليار دولار أمريكي في عام 2030، (، يقدم هذا المقال سيناريوهين افتراضيين هما "نسبة مستقرة" و"نسبة متناقصة" لتقدير مساحة سوق آلة أوراكل:

●سيناريو متفائل: إذا استطاع حجم سوق آلة أوراكل الحفاظ على 10% من حجم سوق DeFi، فسوف يصل إلى 23.1 مليار دولار بحلول عام 2030.

●الحالة المحايدة: إذا ظل حجم سوق آلة أوراكل عند 6-8% من حجم سوق DeFi، فمن المتوقع أن يصل إلى 138-184 مليار دولار أمريكي بحلول عام 2030.

نموذج التنبؤ هذا يستخدم طريقة "نسبة القيمة السوقية × القيمة السوقية الإجمالية لـ DeFi" لحساب القيمة السوقية المحتملة لآلة أوراكل، مما يعكس ليس فقط اعتمادها على ارتفاع DeFi، ولكن أيضًا يأخذ في الاعتبار الاتجاه المتزايد في تباطؤ سرعة نمو صناعة آلة أوراكل مقارنة بـ DeFi.

![مضمار النمو العالي الم undervalue: البحث عن آلة أوراكل منحنى النمو الثاني])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-ec54c58adca38d7e38b6f23c4f0d01fe.webp(

ثلاثة، المشاريع الرئيسية في مجال آلة أوراكل

تُعتبر هيكلية صناعة آلة أوراكل الحالية هيمنةً مطلقةً لشركة واحدة. في ما يتعلق بقيمة رمز العملة السوقية وTVS) والقيمة الإجمالية المحمية(، فإن أحد المشاريع الرائدة يُعتبر المُتصدِّر المطلق في هذا المجال. اعتبارًا من مارس 2025، كانت قيمة TVS لهذا المشروع 31 مليار دولار، تمثل 53.3% من إجمالي TVS في مجال آلة أوراكل، بينما كانت قيمة رمز العملة السوقية 9.6 مليار دولار، تمثل 76.9% من إجمالي قيمة السوق لرموز آلة أوراكل. خارج هذا المشروع، تمكنت عدد من المشاريع الأخرى من احتلال مكانة في مجال آلة أوراكل بفضل مزاياها في انخفاض الكمون وآلية التحقق والحصول على البيانات.

) 3.1 مشروع آلة أوراكل رائد

هذا المشروع هو الرائد المطلق في مجال آلة أوراكل، تأسس في عام 2017، وهو واحد من أقدم مشاريع آلة أوراكل. يقدم المشروع خدمات مثل تغذية الأسعار ###Data Feed(، وأتمتة )Automation(، ودالة عشوائية قابلة للتحقق )VRF(، وعمليات عبر السلاسل )CCIP(. في عام 2024، من حيث تكوين الإيرادات، تشكل إيرادات خدمات تغذية الأسعار النسبة الأعلى من إيرادات المشروع، حيث تمثل 95% من الإيرادات التراكمية، والجهة الرئيسية المخدومة هي بروتوكولات DeFi؛ بينما تمثل إيرادات الثلاث خدمات الأخرى مجتمعة 5%. تمثل إيرادات خدمات الأتمتة وخدمات السلاسل المتعددة كل منهما 2%، بينما تمثل إيرادات خدمات توليد الأرقام العشوائية أقل من 1%.

![المسار عالي النمو الذي تم التقليل من قيمته: البحث عن آلة أوراكل منحنى النمو الثاني])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-4c969b3d6f2d7bc98dab3530b1fee834.webp(

)# 3.1.1 خدمة تغذية الأسعار

سعر التغذية هو واحد من أقدم خدمات آلة أوراكل، وكأحد أوائل مشاريع آلة أوراكل اللامركزية، لا يحصل هذا المشروع على خدمة سعر التغذية من واجهات برمجة التطبيقات الخارجية مباشرةً، بل يحصل على البيانات من خلال عقد البيانات. على سبيل المثال، للحصول على سعر ETH/USDT في الوقت الفعلي من منصة إقراض معينة، ستؤدي طلبات المعاملات من المستخدمين على السلسلة إلى تنشيط العقد الذكي، والذي سيستدعي خدمة آلة أوراكل للحصول على أحدث بيانات الأسعار. لا تحصل آلة أوراكل على المعلومات مباشرةً من مصدر بيانات واحد، بل تجمع البيانات من عدة نقاط مستقلة من عدة مزودي بيانات عالي الجودة، حيث تقوم النقاط بتجميع وتنظيف هذه البيانات محليًا قبل تقديمها إلى السلسلة.

بعد ذلك، ستقوم العقود المجمعة بفرز البيانات المبلغ عنها من جميع العقد وإجراء متوسط مرجح، للحصول على سعر نهائي على السلسلة لاستخدامه في استدعاء العقود الذكية. في هذه العملية، تتكون عقدة الأوراكل من مشغلين مستقلين. بعد استخدام منصة الإقراض لهذه البيانات السعرية، ستقوم بدفع رموز إلى شبكة الأوراكل كرسوم خدمات من خلال العقود الذكية.

![مسار النمو العالي المقدر بأقل من قيمته: البحث عن آلة أوراكل منحنى النمو الثاني]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-a67fb6fddef0bc2793b916d41f54c964.webp(

)# 3.1.2 الأتمتة

الأتمتة هي عمل مهم آخر لتحقيق الإيرادات في هذا المشروع. في عام 2021، أطلق المشروع خدمة أتمتة التداول Keeper. Keeper هو حساب خارجي ###EOA(، يمكنه تحت حوافز اقتصادية معينة، تحفيز العقود الذكية لتنفيذها بناءً على شروط محددة مسبقًا. سيستخدم Keeper حسابات خارج السلسلة لتنفيذ نفس وظائف العقود الذكية الموجودة على السلسلة. بمجرد أن تكون قيمة إرجاع الوظيفة true، سيقوم Keepers بإطلاق صفقة على السلسلة، لاستدعاء وظيفة العقد الذكي على السلسلة. في التطبيق العملي، يمكن استخدام Keeper لتنفيذ العمليات تلقائيًا عند حدوث أحداث محددة، مثل سك NFT، وإعادة توازن عرض السيولة، وتجميع العوائد وسداد القروض، وغيرها. يعتبر Keeper أيضًا المنتج الأكثر أهمية في المشروع خلال عصر Automation 1.0.

في عام 2024، أطلق المشروع Automation 2.0. قدمت Automation 2.0 توافق التشفير في حسابات خارج السلسلة اللامركزية، ونقلت التحقق المكلف من الحسابات في شبكة blockchain إلى الشبكة خارج السلسلة. يمكن للمطورين تحسين وقت تشغيل تطبيقاتهم اللامركزية، وتقليل التكاليف، وتبسيط تجربة المستخدم. ستؤدي المدخرات في رسوم الغاز وزيادة الأداء الحاسوبي إلى اختيار المزيد من المطورين لحلول Automation 2.0.

![مسار النمو العالي المقدر بأقل من قيمته: البحث عن آلة أوراكل الثانية ارتفع])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-978cbc1e504121763ea56f56bbbc01fc.webp(

)# 3.1.3 بروتوكول عبر السلاسل

أصدر المشروع في عام 2021 بروتوكول التشغيل البيني عبر السلاسل ###CCIP(، وهو معيار مفتوح المصدر جديد لبروتوكولات التشغيل البيني. يوفر هذا البروتوكول بنية تحتية عامة ذات قدرات حسابية لمطوري العقود الذكية، مما يمكّن من نقل البيانات وتعليمات العقود الذكية عبر شبكات blockchain المختلفة. سيصبح CCIP بروتوكولاً أساسياً لمجموعة متنوعة من خدمات التشغيل البيني، بما في ذلك جسر الرموز القابلة للبرمجة، حيث يمكن للمستخدمين نقل الرموز بأمان وكفاءة إلى أي شبكة blockchain، مع قابلية التوسع.

على سبيل المثال، إذا كان لدى مستخدم ما أصول بقيمة 1,000 USDT ويتوقع نقلها من Sui إلى Solana، فإن النقطة الرئيسية هي أن جسر النقل بين السلاسل يمكنه التحقق من أن هذا المستخدم يمتلك فعليًا 1,000 USDT على سلسلة Sui. تمتلك شبكة آلة أوراكل هذه ميزة قوية في التحقق من النقل بين السلاسل وإعادة البيانات بفضل شبكة العقد الكبيرة واللامركزية، مما يجعلها مناسبة تمامًا لمثل هذه السيناريوهات التي تتطلب أمانًا عاليًا.

![مسار النمو العالي الم undervalué: ابحث عن آلة أوراكل الثانية ارتفع