取引高と建玉を使用して市場を評価する方法は?

出来高と建玉

取引高と建玉は、市場で一般的に使用される2つの指標であり、市場の活動レベル、市場センチメント、および将来の市場動向に関する市場参加者の見解を理解するのに役立ちます。それらは市場の状況に関する重要な情報を提供し、投資家にとっては、この情報を使用して取引戦略とリスク管理を開発できます。

1.はじめに

ボリューム
現物市場では、出来高は、買い手と売り手の間で株が変わる頻度を表します。デリバティブ市場では、ボリュームは、特定の期間に取引された契約の数を指します。ボリュームが大きいほど、通貨への関心が高くなります。投資家は、出来高を特定の価格変動の強さの指標と見なすことがあります。出来高が多いということは、市場の流動性が高いことも意味します。これは、市場に買い手と売り手が豊富に存在することを意味するため、短期取引の観点からは望ましいことです。

建玉
建玉は、トレーダーや投資家がアクティブポジションで保有しているオプションまたは先物契約の数です。これらのポジションはオープンされていますが、クローズアウト、失効、または行使されていません。建玉の買い手と売り手がその日に開いたよりも多くのポジションを決済すると、建玉は減少します。ポジションを決済するには、トレーダーは相殺ポジションを取るか、オプションを行使する必要があります。投資家とトレーダーがより多くの新しいロングポジションをオープンするか、売り手がその日に決済された契約数よりも多くの新しいショートポジションを取ると、建玉は再び増加します。

2.数式とコード

1.1週間と1か月の平均カロリー平均を計算します。
2.週平均を月平均比率で割って計算します。

3.解釈

テクニカルアナリストは、他の指標とともに建玉を使用して、市場トレンドの強さを測定します。建玉の増加は、新しいトレーダーが市場に参入していることを示しており、現在の市場動向を確認するために使用できます。建玉の減少は、トレーダーがポジションを手仕舞いしていることを示しており、現在のトレンドが弱まっている可能性があります。

出来高の解釈は、当初から取引文化の一部でした。出来高は常に価格の動きと組み合わせて考慮されます。

建玉は先物市場に固有の概念ですが、市場の厚みとトレーダーの期待を説明するのに役立ちます。市場への新たな関心は、新しい買い手と売り手の出会いの結果であり、これにより建玉が増加し、取引されているすべての未解決の契約の正味です。次の表は、建玉を変更する買い手と売り手の組み合わせを説明しています。

出来高と建玉の変化の伝統的な解釈(先物市場の場合)は、次のように要約できます。

価格の方向、出来高、そして建玉。

参考文献：Trading s and Methods、+ Perry J.
Kaufman、WileyによるWeb サイト。第5版(2013年1月29日)

4.申請

以下は、参考例として2023年1月のBTCデータです。7日移動平均線と30日移動平均線の比率が1より大きい場合、現在のステータスは上昇していると判断されます。逆に言えば落ちています。特定のパラメータは、取引頻度または取引結果に基づいて最適化および調整できます。主な目的は、価格、取引高、建玉を分析して市場の状態を判断し、投資戦略とリスク管理をより適切に特定することです。

価格と出来高

上のグラフでは、緑色の線は取引高に支えられた価格の上昇傾向を表し、赤い線は価格と出来高の両方が低下している弱い修正を表しています。

取引高と建玉

上記のチャートでは、青色の線は取引高と建玉の両方が減少している混雑フェーズを表し、黄色の線は取引高が減少していますが、建玉が増加している緩やかな蓄積フェーズを表しています。緑色の線はトレンド確認段階を表し、赤色の線は高値でポジションを閉じることを表します。

価格、取引高、建玉

上のチャートの赤い線は、価格の下落によりロングポジションが強制的に決済され、ショートポジションが決済されるのを待って下降トレンドの終わりを知らせる下降トレンドを表しています。緑色の線は、価格、取引高、建玉の両方が増加している、市場に参入する新しい買い手のグループを表しています。

要約すると、まず取引高を使用して、トレンドがボリュームサポートを持っているかどうかを確認できます。明らかな逸脱がある場合は、ポジションを減らすか、終了することができます。また、取引高と建玉の関係から緩やかな蓄積フェーズでトレンドの方向性を待ち、ポジションを決済するときに保有ポジションを減らすこともできます。最後に、価格、取引高、建玉を使用して、新しい買い手と売り手が市場に参入しているかどうかを判断し、トレンドをより持続させ、ポジションを調整するタイミングをより適切に把握するのに役立ちます。DCBotの暗号化された市場環境分析レポートは、投資家が現在の市場状況を判断し、より良い投資決定の提案を提供するのに定期的に役立ちます。

開示：この記事は、CTA、統計裁定取引、アルゴリズム取引、および高頻度取引を提供するDCBot、Crypto Hedge Fundからのものです。DCBotの詳細については、次のWebサイトをご覧ください。https://dcbot.ai/